En esta entrada vamos a tratar la manera de aumentar las posiciones cada mes, pues si no hicieramos un sistema de siembra, no tendríamos ninguna posibilidad de poder comprar el apartamento en la playa.
Los que no hayan leído los dos posts anteriores sobre esta estrategia, si quieren entender de lo que estamos hablando, tendrán que leerlos, así nos evitamos repetir motivos y conceptos.
Cómo comprar un apartamento en primera línea de playa con mil euros.
Cómo comprar un apartamento en primera línea de playa con 2.000 euros (segundo grado)
Como en los posts anteriores hay gente que se ha hecho un lío con los spreads y las mariposas, vamos a sentar las bases para que eso no vuelva a ocurrir, pues en estos temas los errores pueden salir caros.
En la siguiente pantalla he montado todos los spreads y mariposas en positivo. Aunque mucha gente lo hace al revés, si se montan en positivo es mucho más intuitivo a la hora de comprar y vender.
Si el spread está montado en positivo, con la orden de comprar el spread se paga el diferencial, pues se compra el vencimiento más caro y se vende el más barato. Como en la compra de cualquier otro producto, al comprar pagas el precio al que cotiza.
Cuando das la orden de vender el spread, cobras el diferencial, pues compras el vencimiento más barato y vendes el más caro. Como en la venta de cualquier otro producto, al vender cobras el precio al que cotiza.
Una vez concretada esta operativa, en el futuro sólo hablaremos de comprar o vender un spread o una mariposa, teniendo siempre en cuenta que si compras hay desembolso y si vendes recaudas el precio al que cotiza.
En la foto de la pantalla, podemos ver arriba del todo los tres primeros vencimientos de crudo, seguidos del vencimiento de diciembre.
Luego tenemos el spread agosto menos julio, que lo he bautizado como S - 1 para hablar de él abreviando. Para montar este spread en pantalla hay que escribir CLQ6-CLN6 y sale directamente.
El spread bautizado como S - 2 es septiembre menos agosto, y sale escribiendo CLU6-CLQ6
El spread con el nombre de S - 3 es octubre menos agosto, y sale escribiendo CLV6-CLQ6
El spread rotulado como S - 4 es noviembre menos agosto, y sale escribiendo CLX6-CLQ6
Abajo le siguen las tres mariposas de los primeros vencimientos con los nombres M-1, M-2 Y M-3
Y al final están los spreads de los 5 primeros trimestres naturales con el número de trimestre y dos cifras del año.
De esta forma espero que nadie se arme un lío y siempre sepamos de qué estamos hablando.
APLICACIÓN DEL TERCER GRADO A LA ESTRATEGIA
Desde el principio hemos hablado de multiplicar el número de spreads o mariposas por 2.5 cada mes. La única manera de que funcione un sistema de siembra agresivo es aumentando el número de instrumentos reinvirtiendo el beneficio conseguido.
Para evitar que al aumentar el número de spreads aumentaran las garantías al mismo ritmo y se necesitara una cantidad grande de dinero que la mayoría no dispone, en vez de aumentar el número de spreads por cada mes, vamos a aumentar el número de meses por cada spread. De esa forma la garantía no aumenta, pues la garantía para un spread de un mes es casi la misma que para un spread de 3 meses.
Se trata de que, cuando suba el spread S-1, venderlo, y con el producto de la venta comprar el S-3 o el S-4. De esa forma se aumentan el número de meses sobre los que se tiene el spread comprado, pero sin que aumenten las garantías. Al comprar dos o tres meses en una sola operación, las comisiones también se reducen a la mitad o un tercio, dependiendo de si el spread que se compra abarca dos o tres meses.
Dependiendo de las circunstancias, ya iré diciendo cuándo creo conveniente vender alguno de los spreads S-1 y comprar alguno de los otros.
Desgraciadamente, el spread S-1 va muy retrasado en el aumento de su precio si lo comparamos con lo que ha pasado con el primer spread en los últimos meses. Espero que sea un problema puntual y que se vuelva a normalizar a lo que venía siendo habitual. Si alguno de los meses el spread que tenemos comprado no aumentara de precio casi nada, todavía se podría conseguir el objetivo de la estrategia si al mes siguiente se normalizan las cosas.
Desde el principio se ha dicho que una subida fuerte y continuada del precio del crudo iba a molestar a esta estrategia, pero con las circunstancias de falta de demanda e inventarios en máximos, parecía muy poco probable que ocurriera, pero está ocurriendo.
En los años 2014 y 2015 el crudo ha bajado a finales de junio, pero si este año ocurre por las mismas fechas, ya no favorecerá al S-1, pues habrá vencido.
Cuando haya novedades, las iré comentando.
