Vamos a vender volatilidad de un spread sobre tipos de interés.
Se trata de comprar el futuro del GE de diciembre del 2021 y vender el de diciembre del 2022
Se está haciendo a 0.115
Cada 0.01 del spread tiene un valor de 25$.
La idea es comprar un lote a 0.115, otro lote a 0.08 y venderlos cuando se acerquen a 0.20.
He bautizado los spreads de GE para no tener que hacer el rollo demasiado largo a la hora de operar con alguno de ellos.
La operación de hoy es comprar el G-1 a 0.115.
Como siempre, monto los spreads en positivo para no armar líos.
Pongo la foto para que no haya equivocaciones a la hora de montar los spreads.
Aquí se puede ver el gráfico del spread del que se habla. En teoría el riesgo es muy limitado, pues nunca he visto entrar en negativo este tipo de spreads lejanos (también tengo que decir que en los últimos años han pasado bastantes cosas que nunca había visto). El del primer año a veces sí ha entrado en negativo, pero no ocurre cuando faltan varios años.
