Venta de Opciones GLD, USO

La opción la puedes comprar o vender como cualquier cosa que cotice.

La diferencia entre estar vendido de una opción, respecto a estar vendido de un futuro es que la opción de la pueden ejecutar y pasarías a estar vendido del futuro.

¿Has visto los vídeos sobre futuros que puso Llinares en su blog?

@ Javiwoll gracias.
una cosita mas por quien puede contestarme.
estuve practicando un poco esta mañana con opciones ya que me parecen interesantes y probablemente , seguramente, entreré en una call vendida de trigo y en una o dos cuñas.

esta mañana para ver un poco de que va la movida ,vendi en paper trading una call mayo 850 de trigo.
la vendi y la riconpre...al momento
lo unico es que supuestamente no deberia haberme dejado recomprarla ya que el trigo cotiza a meno de la call 850.
esto ha sido posible porque era papertrading? o es así...puedes comprarla cuando quieres.
raffaele

Cuando vendes una opción, cobras la prima al instante, pero al tener vendida una opción te exigen unas garantías, así que se puede dar el caso de que las garantías sean mayores que lo que has cobrado de prima, así que realmente no cuentes con la pasta hasta que recompres o venza la opción.

Japan’s government said yesterday it estimates the damage from this month’s record earthquake and tsunami will be as much as 25 trillion yen ($309 billion), almost four times the bill faced by the U.S. from Hurricane Katrina.

The destruction will push down the total value of gross domestic product by as much as 2.75 trillion yen for the year starting April 1, the government said. The figure, about 0.5 percent of the 530 trillion-yen economy, reflects a decline in production from supply disruptions and damage to corporate facilities, without taking into account the effects of possible power outages.

http://www.bloomberg.com/news/2011-03-23/japanese-stock-futures-rise-on-factory-restarts-oil-australia-advances.html

Ya se empieza a hacer numero, pero aun estamos con los reactores que de nuevo estan sacando humo, es decir la amenza nuclera esta mas que presente.

greg

Aquí tienes un ETF nuevo: CROP

Los nuevos suelen tener poco volumen así que dudo que se puedan vender opciones.
Respecto a lo que comentas de que los ETFs van disminuyendo te daré mi opinión, que puede que sea equivocada. Los ETFs que tienen tendencia a caer por el paso del tiempo ( y lo que implica de variaciones de volatilidad, tracking errors, deslizamiento diario, etc) son:
- ETFs inversos (-x1)
- ETFs apalancaddos (directos o inversos, x2,x3,-x2,-x3)
- ETFs directos (x1), solo si su subyacente está en contango.

Personalmente al hecho de que sean nuevos o viejos no le daría demasiada importancia, o al hecho de que estén por encima de 100, lo mismo gano si pasa de 100 a 50, que si pasa de 10 a 5 (estando en posición corta). Si estoy equivocado y tu lo ves de otra forma (o quien sea), encantando de comentar otros puntos de vista.

Saludos

Hola nebe,
Perdona que te haga mil preguntas.
Una cosa más.
1-Si faltan por ejemplo 5 días al vencimiento y el precio del maíz esta en 405 y decido de cerrar la puts por no perder más debería sencillamente comprarla.(esto se puede hacer una vez que supera los 400 porqué si cotiza el maíz en 390 ninguno me la compraría. Correcto?)
Y ya que debería ser su valor aproximadamente 6 perdería 6x50=300$ y no cobraría la prima de esta pata.
Pero si cobraría la prima de la call vendida.
2-la primas se cobran en el momento que entras o hay que esperar el día de vencimiento.
3-ultima coasita si vendo una opción call de trigo vencimiento mayo con strike 830, el procedimiento es el mismo si al dia del vencimiento cotiza el trigo en 800 gano la prima si antes ya veo que cotiza por ejemplo en 835 cierro mi posición vendiendo la call, sin esperar el dia del vencimiento por evitar mas perdidas , no cobraria la prima y perderia mas o menos 300$ correcto?
Gracias
raffaele

Todo lo que dices es correcto, si llega a junio y el precio esta dentro, no haces nada y las opciones expiran sin valor, si llega a vencimiento y está por debajo debes comprar el subyacente a precio de 400, peor si ves que el precio se acerca a una de las dos patas, es mejor actuar antes que llegue a vencimiento, ya que si no las perdidas pueden ser grandes.

Saludos

Nebe

Hola nebe,
Si quisiera entrar ahora en una cuña con opciones de maíz así formada, tendría sentido:
-Comprar una call ZC junio strike 1000.
-Vender una put ZC junio Strike 400.
( creo que tu tienes ya algo así).
Y si la contestación es si.
Como debería una vez dentro prócer.
Cobraría la dos primas, me retendría garantías, y tendría que esperar junio, y si el precio de ZC está dentro de 400-1000, habría ganado las primas.
Si esta fuera que debería hacer?
raffaele

Greg, estoy comprado en el spread /LE(J-Q) Abr-Ago y me quiero quitar algún lote ya que voy muy cargado, se que la estacionalidad es bajista de 4 a 3 hasta mayo, pero los precios han estado desde -4,4 hasta 0 en pocos días. como lo ves?

Tu sigues teniendo el /LE Abr-junio?

Saludos

Nebe

ZNM1 - ZBM1

greg

Ok.. lo de los fondos de PIMCO , lo se lo estaba hablando con un amigo estos días, entre estos en liquidez, Gadafi e Iran con oro físico.. y no poco.. esto parece una casa de p.....

Los bonos si que dan respeto y mas ahora... que por lo menos en Europa estamos a punto de ver cambios en las políticas monetarias..

greg

El comentario 27 era para tí.Saludos

greg,
puedes pasar la siglas de lo bonos, como seria el spread a comprar?
y por la cartera iria bien o son altas las garantias?

raffaele

Parece que los grandes fondos de renta fija (PIMCO) se han deshecho de sus bonos por los tejemanejes de la FED (Ultimo párrafo de Fco Llinares).

A mi los bonos me dan respeto y de momento no he hecho ninguno con las patas que no equilibran volatilidades. Ahora solo vigilo alguna mariposa con el GE, pero no estoy dentro. Si lo analizas ya dirás...

Saludos

Estupendo, los 2 metodos me valen .. muchas gracias a ambos ;)

Aprovecha un poco las horas que hemos dedicado algunos, a ver si les puedes meter mano a las manos fuertes.

http://estrategumtrading.com/foro/topic/exprimidores

http://estrategumtrading.com/foro/topic/programa-generador-de-spreads-historicos

Ross recomienda con un ratio 1:1 Los bonos de 10 vs 30, comprada la spread yo mire hoy y me gusto el de 2 vs 5 tb comprado. Seria question de mirarlos..

Los cerdos me estan desafinado, el mercado esta muy loco estos dias

greg

Pensé que querías datos de futuros.
Para spreads puedes sacarlos de la pagina anterior y restarlos en un excel, o bien en esta otra pagina (misma operativa "prices on" por "decimal file"): HO*42-CL M1
Saludos

gracias... estoy viendo la web de barchart, muy interesante pero no permite bajarse las cotizaciones de spreads no? solo de los diferentes contratos por separado o es que no veo como... :p

Nebe
Ahora lo construyo al revés /HO*42-/CL para que salga una especie de "coste de refino", vendi dos spreads a 26 y a 27, ahora solo me queda uno a ver si tengo suerte y da un bajón bueno, y sinó pues confiar en el "techo" de 27.5 (esta info cógela con pinzas, que mi balance en energías es NEGATIVO!!!, pero yo no me canso en insistir...)

Mmartinc,
Para obtener datos (en crudo) de cualquier futuro hay un hilo de programas en EstrategumTrading con todos los datos y con programas para bajarte lo que quieras, gratis.

Otra opción, manual, es ir a la web de barchart y bajarte los datos ya sea por vencimientos o continuos. Tienes que cambiar el selector "Prices ON" por "decimal file" y clicar a "create chart"->te apareceran todos los datos en pantalla en formato texto.
Saludos