Problemas en un fondo de la gestora H2O Natixis

Hecho Relevante
Por la presente, le notificamos que H2O Fidelio, un subfondo de H2O Global Strategies ICAV, se suspendió a fecha del 31 de agosto 2020.

El Consejo de Administración tomó la decisión de suspender el subfondo con motivo de las dificultades a las que se enfrentaban los consejeros a la hora de valorar determinados títulos de renta variable relacionados con Tennor Holding B.V. en posesión del subfondo, en vista de lo complicado que resulta valorarlos con exactitud en el momento actual.

Por el momento, se desconoce la duración del periodo de suspensión. La suspensión que pesa sobre el subfondo se levantará cuando, según el juicio de los consejeros, se hayan extinguido las causas que la motivan.

La presente información se ha notificado a los accionistas del subfondo H2O Fidelio por medio de una misiva dirigida a los inversores.

Pues este es nuevo !!
Gracias

H2O anuncia que el "corralito" de la totalidad de sus fondos continuará hasta el 13 de octubre, que es cuando se segregará la "parte mala"
Es decir a partir del 13 de octubre la “parte sana” dejará de estar “corralitada” y el resto (side pocket) continuará “corralitado”
últimas comunicaciones:
https://www.h2o-am.com/h2o-communication-16-09-2020/
https://www.h2o-am.com/h2o-communication-22-09-2020/

Preguntas:
No tenian que haber avisado antes de cerrar el fondo?
Como va a afectar esto al nº de participaciones? al valor liquidativo? 
Tendremos el valor del dia que se cerro?

Gracias

Lo ideal sería que no hubiera "corralito". Pero si compran basura ilíquida ...
No se si afectará al número de participaciones.
En vez de tener participaciones en un fondo se pasa a tener en dos fondos, el "bueno" y el "malo"

He releído el comunicado del día 16
Por cada participación vieja se recibirán dos, una en el fondo "bueno" y otra en el "malo". La suma de ambos VL será como la del fondo inicial menos la caída de cotización. Es de esperar que en el fondo malo sea maja maja.
El fondo malo permanecerá 'en corralito" hasta que puedan vender esos activos (probablemente sea un tiempo largo)

El periodista de FT le ha tomado la medida y creo que todos los días saca un artículo sobre el escándalo de H20

Me recuerda mucho a la labor informativa que hicieron sobre Wirecard varios años

e hicieron sobre Wirecard varios años

Hola Manolok, he visto que hoy en R4, Han activado el fondo, aparecen las mismas participaciones, pero con un VL menor, el Side pocket no lo veo. Total que pierdo mil y pico €.
Me puedes explicar como es esto. Gracias

Me suena que los side pocket no se activan hasta el día 13
En teoría los side pocket se creaban ayer. Igual es eso, que ya los han apartado y aún no se ven.
La parte fuera del side pocket se supone funcionará normal desde el 13 y el side pocket seguirá en corralito

A mi en Inversis me sigue mostrando solo la clase SR con el VL de fecha del 8 de septiembre.. a ver si la semana que viene vamos viendo un poco la luz sobre esto.

Otra actualización este viernes en la web gestora
https://www.h2o-am.com/communication-h2o-09-10-2020/
En resumen, que desde el 14 deberian funcionar los "nuevos fondos buenos" a los que se levanta el "corralito" y en breve se verán los VL de los CPE (nuevos fondos malos) en Morningstar

Hola Manolok, en R4 lo han quitado de la cartera. En Morningstar veo un vl de 12, cuando cerro en agosto en 140. No entiendo la carta dime que pone. Gracias

Comprueba el código ISIN  pq estás mirando el otro
En resumen,si tú tenías el Adagio (no se si la clase R, o la SR u otra) y ahora pasas a tener dos fondos distintos Adagio: Adagio FCP (igual en Morningstar se han olvidado de poner el FCP al final,) con mismo ISIN que el antiguo y un fondo nuevo Adagio SP con ISIN nuevo (mirabas ese).
 Si tenías 100 participaciones de Adagio, ahora tendrás 100 del FCP y 100 del SP.
La suma del VL del FCP y del SP coincidirá aproximadamente el VL original (salvo los cambios de cotización desde agosto)
Por ej en el Adagio R tenemos el FCP R con VL de 129.41 y el SP con VL 12.04
En Adagio SR tenemos FCP SR con VL 93.28 y SP SR con VL 8.71

Y pq tienes 2 fondos en vez de 1? Pq el q se llama FCP es un fondo normal con el que se puede operar (suscripción, reembolso, traspaso). En  teoría desde el martes o miércoles se podría operar, igual en la práctica tienen que hacer algún cambio informático en tu banco o bróker (R4, Andbank, Bankinter, Mapfre, Deutsche...) o en su proveedor mayorista (Inversis, Allfunds) y hay algún dia más de retraso.
 y el SP continua en "corralito" al ser donde se ha quedado la parte tóxica, en principio hasta junio 2021

Tienes los VL en:

https://www.h2o-am.com/our-funds/

De momento miro los VL  en la web de la gestora, no sea que en Morningstar se hayan liado y salgan solo los FCP o solo los SP

Captura de panatlla de los VL para dejarlo más claro, como veis hay 2 Adagio para cada clase, el FCP y el SP

H2O Asset Management recibió solicitudes de reembolso por 429 millones de euros, tras la reapertura de sus fondos el 13 de octubre.

Así lo dio a conocer la misma empresa, agregando que los reembolsos de fondos domiciliados en Francia, conocidos como los “Fondos Espejo”, eran limitados.

Las salidas registradas el 16 de octubre fueron inferiores a las de los días anteriores.

Ahora los fondos H2O Allegro, H2O Vivace, H2O Multistrategies, H2O Moderato, H2O Multibonds, H2O MultiEquities, H2O MultiBonds y H2O Adagio tienen activos bajo gestión de 8.300 millones de euros, en comparación con 10.100 millones cuando fueron suspendidos (el 46% de los activos totales de H2O en ese momento).