Gracias a ti. Te veo bastante informado y con buena cabeza, creo que vas por buen camino.Totalmente de acuerdo con tu forma de actuar, aunque posiblemente compres piso dentro de unos años, destinar una pequeña parte a inversión te permite (esperemos) ir generando beneficios e ir familiarizándote con el mundo de la inversión a través de fondos para lo que consideres conveniente en próximas décadas -quizás cuando empieces a generar ahorros después de pagar tu posible hipoteca-.Si llegase el caso de que piensas comprar un piso y necesitas utilizar el dinero que tienes invertidos en fondos, puedes minimizar el riesgo bajando el nivel de la cartera de Indexa según te acerques a esa fecha. Por ejemplo, imagina que compras un piso en construcción que te dan dentro de un año y medio. Y que sigues en una cartera nivel 6. Firmas el contrato del piso y le dices a Indexa que bajas el nivel de tu cartera a 5, a los 6 meses bajas a cartera 4 y al año a cartera 3. O en vez de bajar niveles de cartera, lo que supone un traspaso de RV a RF, puedes mantener el nivel de cartera pero ir reembolsando fondos.Aunque me salga del tema del foro (fondos de inversión, planes de pensiones), no sabía que Pibank ha anunciado que va a bajar la rentabilidad de su cuenta corriente y sus depósitos, no soy cliente. Pienso hacer cliente a un amigo que se acerca a los 70 años y no le gustan los "riesgos", así que mejor no perdemos el tiempo, gracias por la noticia.Sobre los planes de pensiones, son muy parecidos a los fondos de inversión, se pueden traspasar de unos a otros y entre diferentes entidades, pero tienen algunas condiciones especiales.Normalmente no se pueden reembolsar las aportaciones hasta pasados 10 años, hay excepciones. Tu dinero queda inmovilizado. En un fondo de inversión, eres libre de reembolsar cuando quieras, ganes o pierdas.Tiene el beneficio de que tus aportaciones disminuyen las rentas del trabajo. Pero el inconveniente de que al rescatarlo, todo el importe rescatado incrementa tus rentas del trabajo. De esta manera, un plan de pensiones puede que sea interesante si en el momento que aportas tienes unas rentas del trabajo muy altas -lo que supone que estás en un tramo de IRPF alto y deduces mucho- y cuando los rescates tienes unas rentas del trabajo unos tramos por debajo del momento en que hiciste la aportación.Un ejemplo ficticio, una persona que aporte 2000€ a su plan de pensiones (máximo actual) y estos 2000€ se puedan deducir de un tramo en que paga un 45%. Se beneficia en la declaración de una devolución de 2000 * 0,45 = 900€. Este dinero está disponible para gastarlo o invertirlo en lo que crea conveniente.Cuando rescata esos 2000€, que imaginemos se han convertido por crecimiento de su plan de pensiones en 2500€, posiblemente sus ingresos por rentas del trabajo serán inferiores a lo que ganaba cuando aportó, por ejemplo pensión de jubilado < sueldo en activo. Imaginemos que esos 2500€ caen en el tramo impositivo del 30%, le toca pagar en la declaración 2500 * 0,3 = 750€Sólo viendo estos números, a esta persona quizás le interesase contratar un plan de pensiones, hay otras consideraciones a tener en cuenta.Pero si la persona gana un sueldo no muy alto, que por ejemplo le sitúa en el tramo del 24% y los futuros ingresos cuando rescata ese capital le sitúan también en el tramo del 24%, quizás no le interese contratar un plan de pensiones.Un problema recurrente con el que se encuentran personas que han aportado durante años a planes de pensiones es que, además si se han revalorizado, tienen un capital importante a rescatar. Imagina que llegas a jubilarte hoy con 90000€ en un plan de pensiones. Si lo rescatas de golpe, gran parte de este capital tributará en un tramo del 47%. Quizás cuando aportaste, te beneficiaste de una deducción del 37%. Existe la posibilidad de rescatarlo como una renta vitalicia, una cantidad mensual, para disminuir el impacto fiscal.Además de tener en cuenta las condiciones actuales, como las aportaciones están bloqueadas durante 10 años, no hay garantía de que la fiscalidad del producto no vaya a cambiar a peor. Si esto ocurriese con las condiciones de los fondos de inversión, puedes decidir que te conviene rescatarlos e invertir a través de algún otro vehículo de inversión.Otro asunto a tener en cuenta es que históricamente, como los planes de pensiones son un producto local (España), la oferta respecto a fondos de inversión es muchísimo más reducida. Además como el cliente es cautivo y no tiene tantas opciones donde elegir, los planes de pensiones a menudo tienen comisiones más altas y peor rentabilidad que fondos de inversión "parecidos". Afortunadamente, los roboadvisor también se han metido en planes de pensiones y podemos contratar planes de pensiones indexados con comisiones relativamente bajas.Tienes mucha literatura, cálculos y videos hablando sobre si interesa más o menos invertir a través de fondos de inversión o planes de pensiones. Yo te doy aquí una pequeña pincelada.¿Cuál es mi opinión?, si no tienes un sueldo muy elevado, cotizando en los tramos más altos de IRPF, no tengas ninguna prisa en suscribir un plan de pensiones. Y si no lo suscribes nunca, posiblemente estés acertando.Suerte con tus inversiones.
