Acciones de Bankinter (BKT) ¿Qué os parecen?

 

DBRS Morningstar ha mantenido el rating de Bankinter en 'A (bajo)' pero ha mejorado la perspectiva a 'estable' desde 'negativa', según ha informado la agencia este martes.

La agencia explica el cambio en la perspectiva de la entidad por el menor impacto que la crisis de la Covid-19 ha tenido en Bankinter frente a las estimaciones previas.

Así, señala que el deterioro en la calidad de los activos "se ha contenido", si bien reconoce que todavía persisten ciertos riesgos en este sentido una vez que se eliminen las medidas de apoyo impulsadas por el Gobierno para hacer frente a la crisis provocada por la pandemia.

Sin embargo, la agencia de 'rating' prevé que el banco "pueda gestionar cualquier deterioro durante 2022". Además, apunta a que los niveles de capital y de rentabilidad de la entidad "se han mantenido resistentes".

Asimismo, afirma que la diversificación de ingresos del banco y el aumento en sus negocios internacionales compensarán parcialmente el impacto de la escisión de Línea Directa, aunque estima que se producirá mayor volatilidad en las nuevas fuentes de ingresos en comparación con los que procedían de la aseguradora.

Por otro lado, explica que mantener la calificación en 'A (bajo)' refleja la "sólida rentabilidad subyacente" del banco, incluso tras la salida a Bolsa de Línea Directa, que marcó la escisión del grupo bancario.

DBRS Morningstar destaca el crecimiento sostenido de los depósitos y la mejora de la liquidez, al tiempo que ha valorado de forma positiva el "colchón satisfactorio" sobre los requisitos mínimos de capital y los "sólidos" resultados que consiguió Bankinter en los test de estrés de la Autoridad Bancaria Europea (EBA, por sus siglas en inglés). 

 

Bankinter ha creado una compañía de seguros y reaseguros para los ramos distintos del de vida, denominada Bankinter Hogar y Auto, según publica este lunes el Boletín Oficial del Registro Mercantil (Borme).

La sociedad ha quedado registrada con la denominación de Bankinter Hogar y Auto Sociedad Anónima de Seguros y Reaseguros, su socio único es Bankinter y está presidida por Gloria Ortiz Portero, la actual directora general del banco.

Esta sociedad nace con un capital suscrito de 9,015 millones de euros, de los que se han desembolsado 4,507 millones.

Fuentes de Bankinter indicaron a Europa Press que la inscripción en el Borme responde a un mero trámite administrativo de constitución de una sociedad, sin que se haya tomado ninguna decisión en relación a su actividad ni respecto a una eventual alianza con una compañía aseguradora.

Bankinter es socio en bancaseguros de Mapfre, con quien tiene actualmente dos sociedades conjuntas: Bankinter Seguros de Vida, a través de la que comercializa seguros de vida riesgo y en la que tiene una participación del 50%, y Bankinter Seguros Generales, con la que distribuye seguros de decesos, multirriesgo empresa y multirriesgo comercios y oficinas y de la que controla el 49,9%. Bankinter también comercializa seguros de salud de Mapfre.

Además, los clientes de Bankinter pueden contratar los seguros de hogar y de auto de Línea Directa Aseguradora, compañía en la que mantiene una participación del 17,4% tras su segregación el pasado mes de marzo, que permitió al grupo Bankinter separar el negocio de seguro directo del puramente bancario, dejando a cada compañía desarrollar sus estrategias a futuro de forma independiente.

Durante la presentación de la operación de Línea Directa, la consejera delegada de Bankinter, María Dolores Dancausa, aseguró que la escisión no tenía implicaciones en los acuerdos de bancaseguros de Bankinter, que mantiene "una magnífica relación" con Mapfre y con otras aseguradoras.

"Es un tema que tenemos que analizar para seguir creciendo en ingresos en la línea de seguros, pero esta operación no afecta para nada a nuestra alianza con Mapfre, que es estable y a largo plazo", aseguró entonces Dancausa.

Tras la segregación de Línea Directa, Bankinter podría buscar un nuevo socio para la comercialización de seguros de hogar y auto, si bien desde la entidad descartaron que se haya tomado ninguna decisión en ese sentido y aseguraron que, por el momento, solo se ha decidido la creación de la nueva sociedad, que todavía no tiene actividad.

En paralelo, Mapfre espera vender a CaixaBank antes de que finalice el año el negocio de bancaseguros que compartía con Bankia, una ruptura que el presidente de la aseguradora calificó como una "pérdida valiosa" que, en cualquier caso, permitía que surgiesen nuevas oportunidades a las que Mapfre, que mantiene acuerdos con Santander y Bankinter, estaría abierta. 

 

El área de banca privada de Bankinter se ha fijado como objetivo aumentar en un 40% sus beneficios antes de impuestos en los próximos tres años, según ha detallado este jueves el director de este negocio, Joaquín Calvo-Sotelo, durante una rueda de prensa.

Para ello, el directivo, que ha calificado este objetivo de "ambicioso", ha detallado que la entidad deberá aumentar un mínimo de un 20% sus activos bajo gestión, al tiempo que intentará crecer en créditos, con un objetivo de aumentar un 40% en inversión.

Calvo-Soleto ha señalado durante su presentación que el negocio de banca privada de Bankinter cuenta en la actualidad con 48.000 clientes que suman 49.000 millones de euros en activos bajo gestión, más del 80% de fuera de balance.

Además, la entidad cerrará por encima de los 200 millones de euros de margen bruto.

En este contexto, ha destacado que es el banco que "más ha crecido en el mercado en los últimos cinco años", algo que la entidad ha realizado "de forma orgánica".

En este sentido, Calvo-Sotelo ha manifestado la intención de Bankinter de continuar sin realizar operaciones corporativas, si bien ha señalado que "estudiará todo aquello que pueda surgir".

Igualmente, ha afirmado que la banca privada de la entidad "tiene una mayor cuota que el resto de entidades o de la que nos correspondería por el tamaño natural de Bankinter".

Así, ha explicado que es consecuencia de considerar esta área como "estratégica" para el banco y por contar con un objetivo claro: "ser referencia de la banca española".

"Sabemos muy bien que no vamos a ser los primeros por patrimonio de activos bajo gestión, es prácticamente imposible, tenemos el tamaño que tenemos, pero sí tenemos claro que queremos que los clientes piensen en banca privada, piensen en Bankinter", ha asegurado el directivo.

Al respecto, Calvo-Sotelo también ha señalado que "ve capaz" a la entidad de ser la tercera entidad por patrimonio, mientras que para lograr la segunda posición "todavía queda un poco lejos. Todo se andará y se luchará por ello", ha indicado.

Por otro lado, ha destacado que la entidad ha desarrollado un modelo de clasificación propio, a través de algoritmos, donde el patrimonio "es un dato más". Este modelo "incorpora atributos actuales y de valor futuro de los clientes que permiten establecer un servicio ad hoc, específico, y en función de sus necesidades y de sus intereses". 

 

Bankinter ha anunciado este miércoles que repartirá su segundo dividendo con cargo a los resultados de 2021 de 0,051 euros por título el jueves 30 de diciembre.

El último día en el que las acciones cotizarán con derecho a dividendo será el lunes, 27 de diciembre, según ha informado este viernes la entidad a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

La entidad ya repartió el 1 de octubre un primer dividendo a cargo de los beneficios del primer semestre de 2021 de 0,133 euros por acción, después de que el Banco Central Europeo (BCE) levantase el veto a las entidades de crédito a la distribución de dividendos.

La entidad distribuye, así, a sus accionistas en este pago un importe íntegramente en efectivo de 46,26 millones de euros, que se suman a los 119,78 millones de euros abonados en octubre con cargo al mismo ejercicio. Señala, además, que mantiene un 'pay-out' del 50%.

El abono a los accionistas de esta retribución se efectuará a través de las entidades participantes en la Sociedad de Gestión de los Sistemas de Registro, Compensación y Liquidación de Valores, (Iberclear).

Al cierre del tercer trimestre de 2021, Bankinter había obtenido un beneficio neto recurrente, excluyendo la plusvalía por la operación de Línea Directa, de 354,9 millones de euros, un 61,3% superior al del mismo periodo de 2020 

 

Bankinter es el segundo banco europeo con mayor compromiso y éxito en las iniciativas dirigidas a avanzar en diversidad de género, según revela el índice de diversidad de género en la banca europea 2021 de Boston Consulting Group (BGC).

Se trata de la única entidad española entre los diez primeros puestos del índice, que ha analizado a 50 bancos europeos para identificar dimensiones y palancas claves para avanzar en diversidad de género.

La entidad capitaneada por María Dolores Dancausa ocupa el segundo lugar del ranking, por detrás del banco noruego DNB y por delante de ABN Amro, AIB Group, Commerzbank, HSBC Group, Société Générale, Nordea, KBC Group y Virgin Money, que completan el 'top 10'.

El consejo de administración de Bankinter está compuesto por once vocales, de los que cinco son mujeres (el 45,5% del total), por encima de las recomendaciones en materia de diversidad establecidas en el Código de Buen Gobierno de las Sociedades Cotizadas, revisado en 2020. En el comité de dirección del banco existe una presencia paritaria entre hombres y mujeres.

Según el informe de Boston Consulting Group 'Gender Diversity Study of the European Banking Sector 2021', solo hay cinco mujeres que ocupan el cargo de consejera delegada entre los 50 principales bancos del continente, siendo Dancausa una de ellas, mientras que solo dos ostentan el cargo de presidenta.

BGC afirma que la diversidad es "una ventaja competitiva que no puede ser ignorada" y que el sector bancario europeo ha realizado grandes avances para impulsarla, pero señala que está todavía "muy lejos" de alcanzar la igualdad de género, tanto en lo que respecta a la diversidad de los altos cargos como en la percepción de sus empleados sobre las iniciativas para fomentar diversidad.

Así, solo la mitad de los empleados encuestados afirma tener conocimiento de que el banco en el que trabajan ha invertido en programas de diversidad y solo una de cada tres mujeres siente que se ha beneficiado de ellos.

Además, los profesionales de servicios financieros perciben más discriminación y obstáculos a lo largo de su carrera que en otros sectores y las mujeres señalan que el nivel de sesgo inconsciente y el compromiso del liderazgo en los bancos les es menos favorable que a los hombres.

"Las mujeres en altos cargos son fundamentales para poder garantizar el éxito de las iniciativas de diversidad y asegurar que la perspectiva de las mujeres es tenida en cuenta a la hora de diseñar y escoger el enfoque correcto de los proyectos de diversidad, equidad e inclusión a realizar", sostiene el informe de Boston Consulting Group 

 

El fondo Citadel ha aflorado una posición corta en Bankinter del 0,6% del capital, según recogen los registros de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

Citadel Europe Llp deshizo su posición corta en Bankinter el 3 de enero, desde el 0,54% anterior, pero simultáneamente la sociedad Citadel Advisors Europe Limited afloró una posición bajista del 0,58%, siendo actualmente la única entidad con una posición corta significativa en el capital de Bankinter.

Un día después, Citadel Advisors Europe ha elevado esta posición al 0,6%, lo que equivale a unos 5,93 millones de títulos de Bankinter.

Las acciones del banco capitaneado por María Dolores Dancausa han cerrado la sesión de este miércoles en un precio de 4,68%, con una subida del 0,49% 

 

Grupo Bankinter registró un beneficio neto de 1.333,1 millones de euros en 2021, el cual incluye la plusvalía de 895,7 millones generada con la "exitosa" operación de salida a Bolsa de Línea Directa Aseguradora, según ha informado este jueves.

Sin tener en cuenta esa plusvalía, el beneficio neto recurrente del Grupo se sitúa en 437,4 millones de euros, incluyendo aún cuatro meses de ingresos de Línea Directa, lo que supone un 37,9% más que en 2020.

Bankinter ha resaltado que acumula una tasa anual de crecimiento compuesto del beneficio después de impuestos entre los años 2012 y 2021 del 15%, a pesar de los bajos resultados de 2020 por las provisiones extraordinarias.

De esta forma, el Grupo Bankinter cierra el ejercicio 2021 con un resultado récord en el que se recoge el mayor impulso comercial del banco en un año de recuperación de la economía, y donde ha hecho valer su solidez financiera, la consistencia de su propuesta de valor y la potencialidad de unas líneas de negocio cada vez más pujantes y diversificadas, según ha destacado.

Así, todos los márgenes experimentaron "fuertes" crecimientos. En concreto, el margen de explotación antes de provisiones cerró el año superando por primera vez en la historia del banco los 1.000 millones de euros, en concreto 1.002,1 millones, que suponen un "exitoso" 13,9% de crecimiento sobre el mismo periodo de 2020, y un 19% más que hace dos años, ejercicio anterior a la pandemia, con unos costes operativos que crecen el 3%.

El margen de intereses, por su parte, cierra el ejercicio en 1.275,3 millones de euros, con un 2,3% de crecimiento respecto a 2020, por mayores volúmenes y una optimización de los precios, y ello a pesar del entorno de tipos bajos actual.

Por lo que se refiere al margen bruto, que engloba el conjunto de ingresos, crece un 8,6% respecto al de hace un año, reflejando el fuerte impulso comercial, hasta alcanzar al cierre del ejercicio 1.855,3 millones de euros.

En este margen cobran un especial protagonismo, según la entidad, los ingresos por comisiones, que representan el 33% de ese margen y suman un total de 603 millones, un 21% más que en 2020.

Por lo que se refiere a las principales ratios, la rentabilidad sobre recursos propios, ROE, excluyendo la plusvalía de Línea Directa, alcanza el 9,6%, con un ROTE del 10,2%, frente al 7,03% de ROE de 2020, un año en el que esta ratio acusó las mayores provisiones realizadas para prevenir un empeoramiento del entorno macroeconómico tras la pandemia.

En cuanto al capital, Bankinter mantiene una ratio CET1 'fully loaded' del 12,1%, "muy por encima" de las exigencias del BCE, que son del 7,68%.

La ratio de morosidad, por su parte, se sitúa en el 2,24%, trece puntos básicos menos que hace un año, sin que hayan hecho mella en ese dato el fin de las moratorias hipotecarias.

El índice de cobertura de la morosidad es del 63,56%, superior en 302 puntos básicos a la de finales de 2020.

En lo que se refiere a la liquidez, Bankinter dispone de un 'gap' comercial negativo, con una ratio de depósitos sobre créditos del 108,5%.

Todas estas buenas ratios han permitido a Bankinter, según ha explicado, situarse en el último test de estrés de la Autoridad Bancaria Europea (EBA) como el banco más resistente de España ante situaciones macroeconómicas adversas, y el tercero mejor de Europa.

Apalancado en esta solidez, el banco ha recuperado este año su tradicional política de retribución al accionista mediante el pago de dos dividendos con cargo a los resultados recurrentes de 2021: el primero en octubre, por un importe global de 119,78 millones de euros, y el segundo en diciembre con un nuevo abono de 46,26 millones de euros, lo que supone retornar a un 'pay out' del 50%, íntegramente en efectivo.

Los activos totales del grupo concluyen el año en los 107.584,1 millones de euros, que suponen un 11,8% más respecto al año anterior. Por lo que se refiere a la inversión crediticia a clientes experimenta un crecimiento del 5,7%, hasta los 68.048,8 millones de euros