Estoy de acuerdo con alguna de las cosas que dice Joan, y con algunas de las cosas que dice Andrés...
Con Andrés estoy de acuerdo en que ciertos factores, cierto ruido podrían eliminarse, pero no como para obtener un 100% de rentabilidad anual. Es tan sencillo como echar la cuenta de Joan, pero en este caso para los rendimientos: si soy capaz de ganar el 100% año tras año, y con la presima de la estrategia adecuada de money management, estaría ganando dinero de manera exponencial a razón de 2^n donde n es el número de años.
Es decir, iría doblando mi capital año tras año, por lo que 10000*2^10 me da más de 10 millones de euros (por supuesto, no estoy teniendo en cuenta que el tamaño de las posiciones pueda afectar al cierre de las mismas, puesto que estamos negociando futuros y le mercado puede absorber esas cantidades sin que el precio varíe).
Por otro lado, Andrés, hablas de períodos anuales para evaluar tus sistemas de trading, que sin embargo operan en intradía. No me parece adecuado, puesto que el backtesting lo haces sobre una muestra diaria, para un sistema que toma decisiones dentro de esa muestra diaria. Es decir, evalúas que el sistema acierta, pero no evaluas que la estrategia en intradiario sea correcta.
Por otro lado, un sistema de trading tiene que adaptarse y cambiar cada cierto tiempo. No es lo mismo operar en un mercado volátil como por ejemplo en el año 2008, que te saltarían stop loss por todas partes, que un mercado menos volátil como el de este año. Si tu operativa no cambia vas a palmar pasta.
Como he dicho, no dudo de que puedas conseguir resultados, pero decir que un 100% es posible consistentemente a largo plazo, me parece simplemente poco realista. Si además tienes en cuenta la fiscalidad, las comisiones del broker etc, como dice Joan, necesitas un sistema que acierte un 70% de las veces como mínimo, y a tan alta frecuencia lo veo complicado.
Por último, estoy de acuerdo con Joan en que mientras no acompañes con números tu exposición, esta me parece cercana a una falacia.
Quiero decir, yo tengo también operaciones con las que he conseguido más de un 150% de beneficio en menos de tres años (inditex). Podría colgar gráficos, hablar de movimientos brownianos, de la sección aúrea y mil historias más, o de que he hecho un análisis top down de la compañía y sus competidores, y que por fundamentales el PER puede aumentar. Lo cierto es, que simplemente me metí porque leí una noticia que decía que iba a empezar a vender por internet, y que estaba aumentando su presencia en China. El precio me cuadró y tomé la decisión después 5 minutos de lectura. Esperaba ganar, pero no tanto. Simplemente tuve algo de suerte y confié en una empresa que hace las cosas bien.
Pero claro, podría tratar de impresionarte y decirte que mi sistema es tan complicado, que una mente como la tuya jamás lo entenderá (lo siento, pero el tono de algunos de tus mensajes va en esta línea). Podría decirte que invierto mejor que Warren Buffet o Soros, pero la realidad es que tengo operaciones con 30% de pérdidas que no te estaría contando.
Cuelga gráficos de operaciones que te hayan salido mal, y explica por qué tu sistema ha fallado. Entonces, empezaré a pensar que realmente tienes algo que funciona (ojo, no tienes que demostrarme nada, como te he dicho si tienes un sistema que funciona, enhorabuena), pero hasta entonces, más humildad antes de tachar de ignorantes a otros.
Un saludo!
