España
El fondo que buscas es el IE00B246KL88
http://www.morningstar.es/es/funds/snapshot/snapshot.aspx?id=F000001GFI
No lo ves en el listado de fondos de Vanguard en BNP porque este fondo no es traspasable; lo verás si en el buscador de fondos pulsas esa pestaña verde que pone "mas opciones" y desactivas la casilla de verificación "cumple IRPF en materia de traspasos".
Slds.
El problema de cualquier índice español (IBEX 35, MSCI Spain,...) es que se queda muy corto, apareciendo sesgos a bancos, sobre todo.
La teoría de la indexación se basa en escoger índices mucho más diversificados y con mayor alcance geográfico.
Llego un poco a destiempo, pero quería explicar mi filosofía a la hora de aportar dinero a la cartera indexada que empecé hace 2 años, consistente en 100% RV, en indexados de Amundi por regiones, allocation bastante estándar.
Me parece interesante explicarlo, porque es una metodología bastante propia, lo cual entraña el riesgo de que me esté equivocando en algo. Pero por otro lado, al ser mía, sé que aumenta la probabilidad de estar comprometido con ello a largo plazo. Lo más importante en esto de la inversión es SEGUIR EL PLAN.
Tengo una Excel, en la que establezco el valor que debe tener la cartera el día 5 de cada mes. Este valor está dado por el valor del mes anterior, más una aportación fija de XXX€, más un aumento porcentual elegido de antemano. Este aumento está basado en una rentabilidad anual de la cartera de 6,5%. Diréis con razón: ¡ese número es arbitrario! Sí, lo es. Pero intento aproximarme a la rentabilidad esperada de la cartera a largo plazo. Me he basado en la opinión de John Bogle y algunos blogueros que considero de confianza. De todas formas, no pretendo que ese número sea exacto, no lo necesito. Es una aproximación y cualquier otro número semejante también serviría.
Lo que consigo con esto es hacer una especie de rebalanceo mes a mes con respecto a una cartera paralela imaginaria con una rentabilidad anual fija de 6.5% al año. La descorrelación de esta cartera imaginaria con la RV es total. Pictóricamente sería algo así:
Esta estrategia tiene un problema obvio, y es que las aportaciones cada mes son desconocidas a priori y pueden diferir del porcentaje de ingresos destinables a la cartera. Se pueden dar dos escenarios:
He elegido esta estrategia porque actualmente no me siento cómodo metiendo todos mis ahorros de golpe en RV o RF. Pero a la vez quiero tener un sistema automático que me permita ir aportando de la mejor manera (aportando más cuanto más bajen las bolsas). Al tener suficiente dinero actualmente en depósitos/liquidez, puedo permitírmelo. Si algún día termino estando totalmente metido en RV tras haber tenido que cargar todo el cash durante una gran bajada de las bolsas, puede que me vea abocado a cambiar de estrategia, a una de aportaciones mensuales de XXX€ sin más. De momento tengo bastante margen para seguir con este sistema de “entrada”.
Sobra decir que tanto la cantidad de aporte mensual (XXX€), como la estimación de rentabilidad de largo plazo (el 6,5%), las podría llegar a cambiar si lo considerase oportuno y con una buena justificación. De momento llevo más de dos años sin cambiar nada, y no creo que cambie nada en los próximos años tampoco.
También he comenzado a hacer aportaciones periódicas al fondo Baelo de Antonio Rico, desde su reciente creación, y la filosofía que sigo es la misma.
Siento el tocho. Si alguien tiene interés, podría compartir la Excel aunque no tiene ningún misterio.
Muchisimas gracias Jotabe, ya lo he encontrado. Nunca había pinchado en esa pestaña verde de más opciones.... :))
Solo hay un problemilla..... parece que la inversión mínima inicial es de 500.000 eurillos de nada... no sé como será el nivel económico de los demás foreros de Rankia, pero yo veo un poquito exagerado para una primera aportación inicial....
Muchas gracias por tu respuesta, Jotabe .
Un saludo
gracias por compartir; al final si lo he entendido bien estás haciendo una especie de value avering en lugar de dollar cost averaging, no es así? Te agarras a una determinada rentabilidad y el sistema lo que te permite intuyo es conseguirla comprando lo menos posible.
Yo le veo la duda de que cuando haya un período de varios años de caídas realmente fuertes, pongamos 25-30-35 meses, igual necesitas mucha mucha liquidez para continuar con ese plan (especialmente si la cartera ya es grande).
Por curiosidad: ¿En el fondo Baelo qué rentabilidad de largo plazo estimas para tu sistema? Yo también soy partícipe.
Un saludo.
Hola, en BNP ninguno de los fondos Vanguard tiene inversión mínima, aunque lo ponga en la ficha.
Slds.
Tienes razón, se pueden dar caídas tan grandes que no tenga liquidez suficiente para mantener el sistema. No tendría problemas con caídas superiores al 50% desde los valores actuales. Ya bajadas del 70-80% quizás romperían mi sistema y sería una putada porque dejaría de comprar fuerte cerca del mínimo, pero lo considero suficientemente improbable.
Este sistema tiene una ventaja también, y es que puedes fijar un objetivo de dinero, por ejemplo 1millón de euros para 2040 por ejemplo, y de esta manera ves qué aportación teórica es la necesaria para conseguirlo. Al final, si sigues el plan te aseguras el objetivo, aunque nunca sabes cuánto te va a costar...
Para Baelo, considero la misma rentabilidad, 6,5%. Antonio creo que hablaba de 4%+inflación. De todas maneras, como decía, no es necesario acertar ese número con exactitud.
Hola Jotabe, creo que vuelves a llevar razón, acabo de probar a dar una orden de compra del Vanguard 20+ en BNP por 3000€ (mi intención es desprenderme del ETF de iShares EXX6, por varios motivos, como muy baja capitalización lo cual me hace ser desconfiado de cara a su viabilidad futura, el hecho de tener que contabilizar dividendos, etc....), aparte de que lo tengo en Renta 4 y cobran custodias sobre valores extranjeros.
Bueno el caso es que he dado esa orden de compra de 3000€ y en principio está en proceso, parece que no hay mínimo :)))
(Lo que no entiendo es a que se debe que en la ficha del producto aparezca esa inversión mínima de compra, puede llevar a confusiones como en mi caso).
Vuelvo a reinterar mi agradecimiento por tu ayuda, vuelvo a simplificar de nuevo mi cartera, mi objetivo es que esté constituida por el menor número de productos que cubran los activos que quiero tener.
Un saludo.