Preapertura Americana:

Bueno pues como comentábamos estos días rebote, y parada, veremos a ver ahora si el rebote era para subir o para seguir cayendo.

En principio los resultados americanos como comentaba ayer en general son buenos, salvo tremendos patinazos de algunas empresas como Paypal, Meta....

Y lo es que he comentado muchas veces no se puede pagar por una empresa 50x 60x 100x veces beneficio por muy buena que sea la empresa, y es que encima muchas de esas no eran ni buenas, y todo eso se tiene que depurar, y sangrar bien, hasta que lleguen a puntos razonables las que merecen la pena, y las malas pues quizás hayan hecho un techo para siempre.

Vemos como el Nasdaq100 ha tenido el rebote que digimos en la zona del martillo se podía dar, pero de momento se ha parado en la primera resistencia, y ahora intenta apoyar en un soporte intermedio y de perderlo irá de nuevo a testear esos mínimos de donde salió el rebote...

 

Wall Street anticipa signo mixto, aunque con el Nasdaq desinflándose. A primera hora, los futuros del índice tecnológico marcaban alzas del 2% y ahora apenas sube algo más del 0,90%. Todo esto sucede mientras un grupo de acciones tecnológicas rebotan en el 'premarket' tras las importantes caídas con las que cerraron este jueves. Meta (antigua Facebook) no es uno de estos títulos, que anticipa un leve avance inferior al 0,5% después de cerrar este jueves con un desplome del 26%.

Para poner en perspectiva los importantes movimientos que se dieron en la anterior sesión, Meta perdió 230.000 millones de dólares de capitalización y solo hay 30 empresas en el S&P 500 que tengan un valor superior a ese importe. Esto supuso la mayor caída de una compañía estadounidense en un solo día.

 

Por el lado contrario, Snap se dejó un 20% y ahora anticipa alzas del 50%. En una situación parecida está Pinterest, que retrocedió un 10% y ahora rebota un 20%. Este comportamiento en algunos de los grandes títulos tecnológicos se asemeja al de los 'chicharros'. La alta volatilidad de estas compañías en los últimos días es muy grande y poco habitual y puede enmarcarse en la incertidumbre que rodea al conjunto del sector desde que comenzó el año.

"Con las ganancias más esperadas fuera del camino, empezaremos a ver la volatilidad aliviada a partir de la próxima semana. Pero las cartas están claramente redistribuidas en el corazón de las FAANG, donde Apple, Amazon y Alphabet (matriz de Google) brillaron, mientras que Meta (Facebook) y Netflix perdieron a lo grande en esta última temporada de resultados", comenta Ipek Ozkardeskaya, de Swissquote.

"Este viernes la bolsa estadounidense se prepara para rebotar con fuerza. La principal razón de esta inesperada reacción hay que buscarla en la publicación de los resultados trimestrales de dos compañías estadounidenses ligadas a las redes sociales, Snap y Pinterest, las cuales, a diferencia de lo mostrado por Facebook, han sido capaces de adaptarse a las nuevas restricciones de privacidad impuestas por Apple y han obtenido unas muy positivas cifras en el trimestre" defienden desde Link Securities.

Ozkardeskaya sostiene que este viernes los inversores en tecnología podrán disfrutar de una sesión muy positiva gracias a Amazon, que rindió cuentas tras la sesión de este jueves. Según los datos facilitados por la compañía, en el conjunto de 2021 tuvo un beneficio neto de 33.400 millones de dólares, frente a los 21.300 del año anterior. Asimismo, anunció que subirá la suscripción de 'Prime' en EEUU el próximo 25 de marzo.

En el plano macroeconómico, la principal referencia de la jornada será el dato de empleo de enero que se publicará antes de la apertura de Wall Street. El consenso espera que se hayan añadido 150.000 nuevos puestos de trabajo tras el informe de diciembre, que concluyó que tan solo se habían creado 199.000 empleos.

"De cumplirse las previsiones, confirmaría la situación de casi pleno empleo en EEUU y también serviría para recordar que la subida de los tipos de interés es inminente. También será interesante la cifra de crecimiento de los salarios, ya que la escasez de puestos de trabajo en algunos sectores podría estar impulsando la inflación salarial, lo que a su vez subrayaría el endurecimiento de la postura de la Reserva Federal (Fed)", sostienen desde Interactive Investors.

Este miércoles la consultora privada ADP publicó su propio informe, que suele servir de anticipo al oficial. En él, sus expertos concluyeron que la primera economía del mundo perdió 301.000 puestos de trabajo a causa de Ómicron. Estas cifras, según algunos analistas como los de Capital Economics, pueden ser incluso superiores en el dato oficial. En el momento de realizarse la encuesta de empleo hubo un pico de bajas por el virus.

El petróleo West Texas repunta un 1,40%, hasta los 91,53 dólares. Además, el euro se aprecia un 0,20% y se cambia a 1,1461 dólares.

Por otro lado, la onza de oro sube un 0,55%, hasta 1.814 dólares, mientras la rentabilidad del bono americano a 10 años cede hasta el 1,817%. Por último, el bitcoin sube un 4,04%, hasta 37.916 dólares.

 

La semana empieza masticando la anterior, es decir intentando digerir si el rebote iniciado va a ir mas lejos, o si por el contrario el rebote se desinfla y nos enseñan otra vez los sótanos de la factoría USA.

Vemos claramente como ahora mismo está el Nasdaq100 en tierra de nadie...justo en el medio del frio o del calor.

 

Wall Street anticipa ventas moderadas tras cerrar su semana más alcista de 2022. Los índices neoyorquinos han recuperado terreno de manera muy destacada desde que comenzaron a rebotar a finales de enero, tras registrar una fortísima corrección desde máximos históricos.

Las ganancias de las últimas jornadas han recortado la caída anual del Nasdaq por debajo del 10%, mientras el S&P 500 acumula una bajada anual del 5,5% hasta la fecha. Por su parte, el Dow Jones baja un 3,4% en 2022.

En este escenario, los inversores siguen centrados en la evolución de los precios en Estados Unidos y las consecuencias que tendrá sobre la política monetaria de la Reserva Federal (Fed). El dato de inflación del mes de enero se publicarán este miércoles y los analistas anticipan un repunte de la tasa general hasta el 7,3% desde el 7%; y una subida del IPC subyacente hasta el 5,9% desde el 5,4%.

"El mercado es muy sensible a cualquier cifra que pueda llevar a la Fed a ser más dura en su política monetaria, particularmente en lo que respecta a la reducción del balance", indican desde Bankinter.

En este sentido, habrá que vigilar de cerca la evolución de los rendimientos de los bonos, ya que la TIR del bono americano a 10 años ha marcado máximos desde 2019 en niveles del 1,91% y se espera que siga subiendo en los próximos meses.

En la escena geopolítica, sigue la tensión después de que China y Rusia hayan reforzado su alianza frente a EEUU y la Unión Europea, al "profundizar su coordinación estratégica y afrontar juntos las injerencias externas y amenazas a la seguridad nacional", en referencia directa a Ucrania y Taiwán.

"Uno de los factores que nos llevarían a reducir exposición de manera lineal un 10% en todos los perfiles sería una invasión militar en Ucrania", comentan desde Bankinter. En este sentido, el asesor de seguridad nacional de la Casa Blanca, Jake Sullivan, ha dicho que una invasión rusa de Ucrania podría ser inminente.

Sobre la temporada de resultados, tras el desplome de Netflix y Facebook al publicar sus cuentas y las fuertes ganancias de Amazon y Snap, durante los próximos días publicarán otras empresas destacadas como Twitter, Disney y Coca Cola.

Según los analistas de Bankinter, "las bolsas intentarán estabilizar en un entorno de volatilidad al alza. En este contexto, es más importante que nunca ser muy selectivos con los valores escogidos".

Asú, su consejo es posicionar financieras por delante de tecnológicas, que pasan a un segundo lugar en sus preferencias, apostando sólo por grandes valores como "Apple yMicrosoft" y sectores como "ciberseguridad y gaming". "Es decir", concluyen, "reducimos beta y, por tanto, exposición cualitativa a riesgos".

El petróleo West Texas baja un 1,4%, hasta los 91 dólares, mientras, el euro se deprecia un 0,17% y se cambia a 1,1427 dólares. Además, la onza de oro sube un 0,2%, hasta 1.811 dólares. Por último, el bitcoin rebota un 2%, hasta 42.526 dól 

Sigue el Nasdaq en el medio de la nada, intentando no perder el rebote que inició pero parace no tiene fuerza para seguir con el de momento.. veremos a ver sigue en el "aire" el rebote y si baja a probar otra vez los mínimos que marco donde reboto lo mas probable es que los pierda y marque otro tramo bajista...

 

Wall Street anticipa ganancias muy moderadas tras la recogida de beneficios de este lunes.

El mercado sigue ajustándose al nuevo escenario monetario que se ha abierto en 2022, marcado por una política monetaria más dura por parte de la Reserva Federal (Fed) para contener los precios.

Así, los inversores siguen centrados en la evolución de la inflación en Estados Unidos. El dato de IPC del mes de enero se publicará este jueves y los analistas anticipan un repunte de la tasa general hasta el 7,3% desde el 7%; y una subida del IPC subyacente hasta el 5,9% desde el 5,4%.

En este sentido, hay que vigilar de cerca la evolución de los rendimientos de los bonos, ya que la TIR del bono americano a 10 años ha marcado máximos desde 2019 en niveles del 1,93% y se espera que siga subiendo en los próximos meses. A corto plazo, es probable que se acerque al nivel psicológico del 2%.

"El cambio radical de postura ante la inflación que han experimentado los bancos centrales en un corto espacio de tiempo, pasando de considerar ésta como transitoria a más permanente y 'peligrosa', lo que les ha llevado a modificar de forma radical su hoja de ruta en materia de política monetaria, mantiene a muchos inversores, tanto en los mercados de bonos como en los de renta variable, bastante despistados", comentan desde Link Securities.

"Todo ello está provocando una gran indefinición en las bolsas, que llevan días sin ser capaces de definir una tendencia. A nivel sectorial el desconcierto es similar, con los inversores cambiando de apuesta incluso a lo largo de la sesión", añaden estos expertos.

Joe Biden, presidente de EEUU, ha advertido al Kremlin de que si invade Ucrania hará todo lo posible por cancelar el Nord Stream 2, el segundo gasoducto que conecta directamente Rusia con Alemania.

Lo ha afirmado en la rueda de prensa posterior al encuentro en Washington con el canciller alemán Olaf Scholz, que aunque ha insistido en que tiene el mismo enfoque que la Casa Blanca, no ha confirmado que esté de acuerdo con esta medida en concreto.

Sobre la temporada de resultados, tras el desplome de Netflix y Facebook al publicar sus cuentas y las fuertes ganancias de Amazon y Snap, este martes llega el turno de DuPont, Lyft y Pfizer. Durante los próximos días, publicarán otras empresas destacadas como Twitter, Disney y Coca Cola.

Por otra parte, el multimillonario inversor tecnológico y cofundador de PayPal, Peter Thiel, abandonará el consejo de administración de Meta, matriz de Facebook, para centrarse entre otras en ayudar a Donald Trump a recuperar la presidencia en las próximas elecciones.

Además, se confirma finalmente lo que desde hace semanas se venía anticipando. La venta de ARM, por parte de SoftBank, al fabricante de chips estadounidense Nvidia, no va a salir adelante.

El petróleo West Texas baja un 1,9%, hasta los $89,57, mientras, el euro se deprecia un 0,13% y se cambia a $1,1427. Además, la onza de oro cae un 0,1%, hasta $1.819. Por último, el bitcoin cede un 0,6%, hasta $43.838. 

Bueno pues parece que intenta de nuevo irse para arriba el nasdaq100 veremos a ver si tiene fuerza de superar el máximo del impulso último desplegado:

 

Wall Street sigue recuperando posiciones y anticipa más ganancias tras el cierre alcista del martes. La renta variable americana sigue rebotando desde sus mínimos de enero, apoyada por una buena temporada de resultados empresariales y tras haber descontado una política monetaria más agresiva por parte de la Reserva Federal (Fed) para contener la inflación.

Hasta el momento, alrededor del 60% de las empresas del S&P 500 han presentado sus resultados, y casi el 80% de estas ha superado los pronósticos del consenso con sus cifras.

Esto ayuda a sostener las actuales valoraciones bursátiles, mientras los inversores siguen ajustando sus carteras hacia sectores más cíclicos (bancos, energéticas) y que pueden soportar mejor las subidas de tipos anticipadas por el mercado; en un escenario de elevada inflación en EEUU.

Así, los inversores siguen centrados en la evolución de la inflación en Estados Unidos. El dato de IPC del mes de enero se publicará este jueves y los analistas anticipan un repunte de la tasa general hasta el 7,3% desde el 7%; y una subida del IPC subyacente hasta el 5,9% desde el 5,4%.

En este sentido, hay que vigilar de cerca la evolución de los rendimientos de los bonos, ya que la TIR del bono americano a 10 años ha marcado máximos desde 2019 en niveles del 1,96%, aunque ahora se relaja hasta el 1,926%.

"El sentimiento del mercado ha mejorado gracias a la desaceleración de la venta masiva de bonos soberanos", explica Ipek Ozkardeskaya, analista de Swissquote. "Sin embargo", añade, "los bajistas sobre los bonos soberanos seguirán amenazando en las próximas semanas".

En su opinión, "la operativa volátil ha llegado para quedarse, ya que el posicionamiento estratégico en el mercado está cambiando por la línea dura, quizás irreversible, de los principales bancos centrales, a menos que la inflación disminuya mágicamente".

En el frente geopolítico, continúan los esfuerzos diplomáticos en Europa para evitar un conflicto en Ucrania. Tras el encuentro entre Vladimir Putin y Emmanuel Macron, Rusia desautorizó al presidente francés al señalar que "el liderazgo de la OTAN lo tiene otro país".

Así, no es descartable que finalmente Moscú realice una demostración de fuerza tras los Juegos Olímpicos de invierno que se están celebrando en Pekín.

Sobre todo después de la reforzada alianza entre el Kremlin y China, tras el encuentro entre Putin y Xi Jinping. Aunque, por el momento, el mercado no está asignando una probabilidad muy elevada a un conflicto bélico a las puertas de Europa.

Durante la sesión, publicarán sus resultados empresas como CVS Health, Fox, GlaxoSmithKline y Yum Brands. Y tras el cierre del mercado, será el turno de Disney, Mattel, MGM Resorts y Uber Technologies. En los próximos días, publicarán otras empresas destacadas como Twitter y Coca Cola.

Por otra parte, Meta, matriz de Facebook, ha dicho en un comunicado que "simplemente, no es cierto" que se esté planteando cerrar sus redes sociales en Europa por el aumento de la protección a los datos de los usuarios.

El petróleo West Texas baja un 0,2%, hasta $89,15, mientras, el euro se aprecia un 0,15% y se cambia a $1,1432. Además, la onza de oro suma un 0,1% ($1.828). Por último, el bitcoin cae un 0,6% ($43.665). 

Parece que intenta el Nasdaq prolongar las subidas e irse de nuevo para arriba, esta tarde toca dato de inflación americana, que se espera que suba del 7% al 7,3%... si esta dentro de esos niveles no pasara nada, pero como sea superior....

 

Wall Street anticipa una suave recogida de beneficios tras el rally alcista de las últimas jornadas y mientras los operadores se preparan ya para descontar el dato de inflación de enero en Estados Unidos, que será clave para el rumbo de las bolsas en las dos últimas sesiones de la semana.

 

El mercado anticipa que la tasa de IPC general interanual repuntará hasta el 7,3% desde el 7% actual,; y que la tasa subyacente, que excluye alimentos y energía, repuntará hasta el 5,9% desde el 5,4%.

Cualquier dato que supere estas cifras presionará las bolsas y los rendimientos de los bonos, sobre todo después de las fuertes ganancias acumuladas desde los mínimos de enero, ya que los inversores descontarán una política monetaria más agresiva por parte de la Reserva Federal (Fed) para contener los precios. Al contrario, si los datos muestran un respiro para los precios, el rally podría continuar.

En este sentido, el presidente de la Fed de Atlanta, Raphael Bostic, ha comentado que el banco central prevé subir los tipos de interés “tres o cuatro veces” en 2022. "Me inclino por cuatro, pero vamos a tener que ver cómo responde la economía mientras damos los primeros pasos en la primera parte de este año", ha añadido.

Actualmente, el mercado anticipa hasta cinco subidas de tipos en 2022 y el comienzo de la reducción del balance de 8,8 billones de dólares a un ritmo de unos 100.000 millones de dólares a partir del segundo semestre. Aunque si la inflación no se modera a partir de marzo, no se descartan medidas más agresivas para contener los precios. La rentabilidad del bono americano a 10 años avanza hasta el 1,941%.

Disney, la mayor compañía mundial de entretenimiento, sube con fuerza en la preapertura después de superar anoche los pronósticos del consenso con sus resultados.

También en positivo, la plataforma de transporte Uber avanza posiciones tras presentar ingresos por encima de lo esperado. Antes de la apertura, publicarán sus resultados Coca Cola, Twitter y Kellogg.

El petróleo West Texas rebota un 1%, hasta $90,64, mientras, el euro se aprecia un 0,1% y se cambia a $1,1432. Además, la onza de oro baja un 0,1% ($1.834). Por último, el bitcoin suma un 0,4% ($44.893).

 

 

Bueno pues ayer el dato de la inflación no gusto nada, peor de lo que se esperaba y ya era malo el dato esperado, y eso que la inflación sería transitoria, se supone en marzo los USA empezaran a subir ya los tipos de interés se espera un 0,5 puntos basicos.

Vienen de cero, a si que no es nada, y algún día tenían que subir, lo que influye mas en las bolsas es la rentabilidad del bono americano a 10 años, ese si que no interesa que se acerque al 3%, ya que ese dato si que puede hacer mas hondas las caídas en bolsa.

El Nasdaq ha dejado una inquietante figura ayer, esperemos la borre hoy, pero ha dejado otro pico mas bajo que el anterior en el rebote y eso no augura nada bueno...ojo que no se pierde el "suelo" marcado con una raya azul entre cortada, de perderlo se va otra vez a mínimos del rebote en forma de martillo que se dio..

Wall Street anticipa una nueva jornada de pérdidas tras el cierre bajista del jueves. La elevada inflación en Estados Unidos, que superó los pronósticos al repuntar hasta el 7,5% interanual en enero (máximo desde 1982), provocó una oleada de ventas en el mercado tras el rebote registrado por la renta variable americana en las últimas semanas (desde los mínimos marcados en enero). 

 

Los principales bancos de inversión estadounidenses señalaron que el dato de inflación subyacente, que excluye alimentos y energía y avanzó hasta el 6%, supone un 'puñetazo en el estómago' para la Reserva Federal (Fed), según los expertos de Citi.

Por su parte, los analistas de Goldman Sachs se han unido a los de Bank of America y ahora esperan hasta siete subidas de tipos en 2022 por parte de la Fed.

En este sentido, el presidente de la Fed de Saint Louis, James Bullard, uno de los 'halcones' dentro del banco central, se ha vuelto "dramáticamente" más duro tras el dato de inflación y ahora apuesta por subir los tipos de interés en 100 puntos básicos durante las tres próximas reuniones.

Para Oxford Economics, "aumenta la posibilidad de que la Fed suba los tipos en 50 puntos básicos en su reunión de marzo y de que siga aumentando el precio del dinero en las siguientes reuniones". Además, hay una "fuerte posibilidad" de que "la reducción del balance comience antes de la previsión de julio - mayo".

En este sentido, los futuros sobre los fondos federales ya descuentan al 95% una doble subida de tipos en marzo, lo que ha provocado que la rentabilidad del bono americano a 10 años haya superado el 2% por primera vez desde 2019.

Incluso corren por el mercado rumores de que una reunión de la Fed prevista para el próximo lunes se utilice para terminar su programa de compra de activos antes de lo esperado, aunque se trata de un encuentro rutinario para revisar ciertas tasas aplicadas por los bancos regionales.

Así, los inversores prevén un repunte de la volatilidad hasta que las bolsas se ajusten a las nuevas condiciones del mercado. Aunque los movimientos están siendo más tranquilos que los registrados en enero.

"Pese a que las caídas de ayer demostraron que sigue habiendo preocupación por los frentes de incertidumbre abiertos, el mercado presenta un tono claramente más sereno que hace dos semanas (con volatilidades tendiendo a la baja)", indican los analistas de Bankinter.

En la escena empresarial, afloja la temporada de resultados y publican solo 3 empresas del S&P 500. Con un total de 343 compañías del índice que ya han publicado, y que suponen el 80,5% de la capitalización del selectivo, el saldo sigue siendo muy positivo, con un crecimiento de los beneficios del 27,5%, frente al 19% esperado inicialmente.

Por último, en el frente geopolítico, continúa la tensión en Ucrania. Rusia sigue realizando ejercicios militares en la frontera y ha desplegado un gran contingente en Bielorrusia, mientras el presidente americano, Joe Biden, ha pedido a los ciudadanos americanos que abandonen Ucrania, porque el conflicto puede estallar en cualquier momento.

El petróleo West Texas suma un 0,4%, hasta $90,32, mientras, el euro se deprecia un 0,3% y se cambia a $1,1393. Además, la onza de oro cae un 0,5% ($1.827). Por último, el bitcoin baja un 1,2% ($43.564). 

Comienza la semana con la amenaza de volver a mínimos y perderlos,  como comente la semana pasada no era nada buena la figura dejada, y lo mas probable era volver al suelo formado en el rebote y probarlo otra vez, si se pierde ese suelo se hará un nuevo tramo a la baja.

Viendo el termómetro de sentimiento de mercado, este escenario apoyaría un rebote en ese suelo, mas si llega el termómetro a la zona de pánico.

Las noticas acompañan que si Rusia invada Ucrania... que si EEUU dice que están preparados para todo... que si tal que si cual... la guerra Fría vuelve esta vez con acento del Este en vez Cubano, pero la tensión existe aunque parece poco probable desencadene en una guerra, dado que Rusia se vería condenada a la ruina económica por las sanciones que iba a recibir en forma de bloqueos, lo peor sería que una guerra produciría muertes de personas sean del bando que sea, y ya hemos tenido muchas muertes por un virus como para ahora tener que afrontar el peor de los virus el de la RAZA HUMANA, el de su codicia, esperemos que no pase nada, sobre todo por que tener que ver dolor innecesario, muertes de personas por algo tan absurdo como puede ser una guera.

El Nasdaq100 amenaza con volver al soporte de donde reboto, y cuidado que como decía si se pierde se marcara otro viaje al sótano.... otra planta mas abajo...

 

Wall Street anticipa más caídas cercanas al 1% tras el cierre bajista del pasado viernes. Los inversores siguen vendiendo con el foco centrado en la política monetaria de la Reserva Federal (Fed), que va a ser mucho más agresiva en los próximos meses para contener la inflación; y en la 'inminente' invasión rusa de Ucrania, según ha anticipado Estados Unidos durante el fin de semana (aunque Moscú lo sigue negando).

Según Neil Wilson, director de Markets.com, lo que realmente está preocupando a los inversores americanos no es Ucrania, sino la Reserva Federal y la "total incertidumbre sobre las medidas políticas que podría adoptar en las próximas semanas y meses" para contener los precios en EEUU.

Varios miembros de la Fed mostraron moderación la semana pasada, al comentar que el banco central no puede reaccionar de manera demasiado agresiva, porque esto puede poner en peligro la recuperación económica. Los inversores están pendientes del 'halcón' James Bullard, que la semana pasada asustó a los mercados al pedir una subida de tipos de 100 puntos básicos para el 1 de julio.

"El entorno general de endurecimiento monetario y aumento de las tasas de interés generalmente no ha sido amable con las acciones sensibles al crecimiento, como las grandes tecnológicas, que están en el ojo de la tormenta", argumenta Richard Hunter, jefe de Mercados en Interactive Investor.

En este sentido, las 'manos fuertes' del mercado están rotando sus posiciones hacia los sectores que mejor se comportan en escenarios con tipos de interés al alza y elevados precios de las materias primas, como los bancos, las energéticas y las acciones defensivas de gran capitalización, con poder de fijación de precios.

Por su parte, los expertos de Link Securities comentan que "una posible solución diplomática es aún factible, aunque cada vez queda menos tiempo, ya que Rusia, si realmente tiene intención de intervenir directamente en Ucrania, deberá hacerlo en invierno para aprovechar al máximo su 'ventaja competitiva' del gas natural con relación a la Unión Europea (UE)".

En su opinión, el conflicto puede interrumpir las exportaciones de crudo rusas, lo que aumentaría el precio del petróleo, elevaría la inflación y pondría en serio riesgo la recuperación económica mundial. Desde Berenberg, consideran que "una invasión rusa de Ucrania no es nuestro escenario base".

No obstante, comentan que "podría ser un conflicto significativamente más grande que la anexión de Crimea por parte de Rusia y su intervención en la región ucraniana de Donbásen 2014". Además de la pérdida de vidas humanas, señalan que "más allá de los problemas políticos y militares, probablemente asestaría un golpe temporal a la confianza de las empresas y los consumidores en Europa".

El petróleo West Texas sube un 0,1%, hasta $93,22, mientras el euro se deprecia un 0,4% y se cambia a $1,1303. Además, la rentabilidad del bono americanos a 10 años se relaja hasta el 1,913% y la onza de oro suma un 0,9% ($1.858). Por último, el bitcoin baja un 0,4% ($42.140).

 

Bueno parece que el Nasdaq100 intenta de nuevo rebotar y cortar la caída, la guerra fría se calienta un poco, y deshiela las bolsas...

 

Wall Street anticipa fuertes ganancias superiores al 1% tras el cierre ligeramente bajista del lunes, debido al repliegue de tropas rusas en Ucrania, que ha sido muy bien recibido por el mercado; y mientras los inversores siguen analizando los mensajes lanzados desde la Reserva Federal (Fed) para contener la inflación.

En el frente geopolítico, la noticia que ha animado las bolsas mundiales es que el portavoz del Ministerio de Defensa ruso, Igor Konashenkov, ha dicho que "los destacamentos de los distritos militares Sur y Oeste que cumplieron sus misiones se preparan este martes para volver a sus bases en trenes y vehículos de traslado de tropas".

Por su parte, EEUU ha cerrado su embajada en Kiev y ha alertado sobre "una aceleración dramática en el despliegue de tropas rusas", según ha confirmado el secretario de Estado americano, Anthony Blinken.

Mientras tanto, el canciller alemán, Olaf Scholtz, viaja este martes a Moscú para intentar lo que parece ser el último contacto diplomático directo con Vladimir Putin antes de que se produzca un movimiento militar, que según EEUU puede iniciarse este mismo miércoles.

Tras su reunión con el presidente ucraniano, Volodimir Zelenski, Scholtz pidió al Kremlin "gestos claros de desescalada" y señaló que los movimientos y despliegues de tropas rusas en la frontera con Ucrania "no están justificados". Por su parte, Zelenski reiteró que su país quiere reforzar su alianza con los países occidentales y buscará entrar en la Unión Europea, al tiempo que no descarta integrarse en la OTAN.

En este contexto, la incertidumbre a corto plazo es máxima, por lo que es previsible un aumento de la volatilidad en los próximos días. "Continuamos atrapados en una tensa espera, esta semana mucho más tensa. Cualquier intervención rusa en Ucrania nos llevaría a ejecutar la denominada 'Fase 2' cuantitativa de nuestra estrategia de reacción, que consiste en reducir la exposición a bolsas en un 10% en todos los perfiles de riesgo", explican desde Bankinter.

El otro gran foco del mercado es la política monetaria de la Fed. El presidente de la Fed de San Luis, James Bullard, reiteró este martes que el banco central debe subir los tipos en 100 puntos básicos para julio con el objetivo de controlar la inflación.

"Creo que tenemos que anticipar más la retirada de estímulos. La inflación nos ha sorprendido al alza y se encuentra en niveles muy elevados. Nuestra credibilidad está en juego y tenemos que reaccionar a los datos", aunque "de forma organizada y sin perturbar los mercados", afirmó.

En la escena económica, se publicará el índice manufacturero Empire State de Nueva York y el Índice de Precios a la Producción de enero, que puede dar alguna pista sobre la evolución de los precios (el consenso espera una desaceleración hasta el 9,1% desde el 9,7% en tasa interanual).

El petróleo West Texas cae un 2,8%, hasta $92,75; mientras el euro se aprecia un 0,35% y se cambia a $1,1345. Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años repunta hasta el 2,035% y la onza de oro cae un 0,6% ($1.856). Por último, el bitcoin rebota un 4,7% ($44.222). 

Ayer consiguieron rebotar y terminar la sesión los índices americanos cerca de máximos del día, lo que es buena señal, veremos a ver si consiguen volver a reconstruir el rebote o en cambio hacen un lateral y pierden tiempo.

Hay quien dice que habrá un rebote largo, antes de empezar a caer bastante mas, puede ser, encajaría en la teoría de las bolsas, ya que en marzo empezarán a subir tipos y la gente espera que las bolsas bajen, y por tanto pase lo contario...

 

Wall Street anticipa suaves compras del 0,1% tras cerrar el martes con un fuerte rebote, debido a una retirada parcial de tropas rusas en la frontera con Ucrania tras concluir sus maniobras militares. Sin embargo, los inversores esperan señales más claras sobre una solución diplomática que rebaje de una vez la tensión geopolítica en la zona.

EEUU y Rusia prosiguen con su 'guerra de nervios', por lo que este asunto sigue preocupando a los inversores, aunque por el momento la volatilidad ha bajado y la menor tensión ha dado un respiro al precio de las materias primas.

Joe Biden ha señalado que una invasión todavía es posible y que su Gobierno no ha verificado el presunto repliegue ruso, aunque ha reconocido que buscar una solución diplomática sigue siendo posible. No obstante, ha señalado que "responderemos con fuerza" si Rusia realiza cualquier tipo de ataque contra los aliados de Washington.

Según Credit Suisse, las bolsas protagonizarían una corrección superior al 10% en caso de un conflicto abierto en Ucrania. Si el conflicto es de baja intensidad, la corrección oscilaría entre un 5% y un 10%; y en caso de que se encuentre una solución negociada, la volatilidad de los mercados "disminuiría rápidamente y el apetito por el riesgo mejoraría".

Mientras el problema de Ucrania sigue planeando sobre el mercado, el otro gran tema que centra el interés es la evolución de los precios en EEUU y la política monetaria más agresiva que aplicará la Reserva Federal (Fed) para contener los precios.

Aunque todavía queda un mes para la reunión de la Fed, los inversores ya descuentan entre cinco y siete subidas de tipos en 2022 y el comienzo de la reducción del balance del banco central a partir del segundo semestre. En este sentido, la principal referencia de la jornada serán las actas de la última reunión del banco central, que se publicarán a las ocho de la tarde, hora española.

En la escena económica, se publicarán las ventas minoristas de enero. El consenso espera que el dato general avance un 2% tras la caída del 1,9% registrada en diciembre. Las ventas minoristas del Grupo de Control, que inciden directamente en el PIB, avanzarán un 0,1%, tras caer un 3,1% en el último mes de 2021.

En el capítulo de resultados, publicarán sus cifras algunas empresas destacadas, como Applied Materials, Hyatt, AMC, Nvidia y Cisco Systems.

El petróleo West Texas rebota un 0,8% tras la caída de ayer, hasta $92,88; mientras el euro se aprecia un 0,18% y se cambia a $1,1377. Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja hasta el 2,042% y la onza de oro sube un 0,1% ($1.858). Por último, el bitcoin avanza un 0,1% ($44.130).

 

Wall Street anticipa ventas del 0,5% tras el cierre mixto del miércoles y mientras los inversores siguen monitorizando la situación en Ucrania. EEUU y la OTAN afirman que el Kremlin sigue desplegando más tropas en la frontera.

Por su parte, los rebeldes prorrusos en Lugansk han acusado al ejército ucraniano de atacar sus posiciones, un incidente que puede ser utilizado por Moscú para justificar una invasión.

La tensión es máxima conforme nos acercamos al 20 de febrero, cuando terminan los Juegos Olímpicos de invierno en Pekín, momento que muchos expertos consideran como la 'ventana de oportunidad' que Putin puede utilizar para justificar una incursión.

Por tanto, la 'guerra de nervios y propaganda' continuará en los próximos días, lo que sin duda seguirá condicionando a los mercados de renta variable. Los expertos de Berenberg consideran que un conflicto provocaría un gran impacto a corto plazo, pero añaden que a medio plazo tanto la economía europea como las bolsas se recuperarían.

"Mientras una guerra rusa no se convierta en un enfrentamiento militar directo entre Rusia y la OTAN, de la que Ucrania no es miembro, el impacto económico y financiero a medio y largo plazo sobre Europa y el mundo avanzado, en general, debería ser bastante limitado, más allá de la grave conmoción inicial", indican.

El otro gran asunto que centra el interés del mercado es la política monetaria de la Reserva Federal (Fed). Las actas de la última reunión del banco central mostraron que el organismo está preparado para iniciar un proceso de endurecimiento monetario más rápido que el de 2015 para contener la inflación, aunque sin limitar la recuperación económica actual.

Aunque todavía queda un mes para la reunión de la Fed, los inversores ya descuentan entre cinco y siete subidas de tipos en 2022 y el comienzo de la reducción del balance del banco central a partir del segundo semestre.

Sobre este punto, los miembros de la Fed apuestan por reducir el tamaño del balance, que actualmente roza los 9 billones de dólares, a un ritmo "mucho más significativo" (los analistas esperan que la reducción sea de unos 100.000 millones de dólares mensuales).

En la agenda económica, faltan por publicarse los inicios de viviendas y los permisos de construcción, además de los datos semanales de empleo y el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia.

A nivel empresarial, el gigante de los supermercados Walmart publicará sus cifras antes de la apertura. Anoche, el fabricante de chips Nvidia superó los pronósticos del mercado, pero sus acciones caen ligeramente en preapertura.

En positivo, las acciones de Cisco Systems, proveedor de redes informáticas, suben con fuerza después de que la compañía superase los pronósticos con sus cuentas.

El petróleo West Texas cae cerca del 2%, hasta $91,90, después de que Irán haya confirmado que un acuerdo nuclear con las potencias occidentales está más cerca que nunca, lo que le permitiría volver a vender petróleo en los mercados.

Además, el euro se aprecia un 0,02% y se cambia a $1,1375, mientras la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja hasta el 2,014%. Por último, la onza de oro sube un 0,9% ($1.888), y el bitcoin baja un 2,5% ($43.076).

Volatilidad sigue habiendo, algo que no favorece a las subidas, el Nasdaq100 intenta aferrarse a los mínimos anteriores a los mínimos decisivos para no escarbar otra planta mas abajo..

La situación sigue tensa.. hay muchos factores para caer, subida de tipos, la tensión en Ucrania... sobre valoración de algunas acciones y de muchos activos como las cripto...

Aún así queda el dato positio de que mas del 80% de las empresas del Sp500 están dando resultados por encima de lo esperado... pero claro hay que ver si eso se podrá mantener y parece que no será así, en un contexto de inflación alta, y si el crecimiento se estanca, mal asunto, veremos a ver por que la inflación subiendo tipos se puede controlar algo, y el crecimiento con los estímulos que están por llegar de los fondos de "emergencia" de los diferentes países puede ser un impulso una pequeña luz al fondo del túnel donde ahora  se encuentran cotizando los índices americanos...

 

Wall Street anticipa un rebote del 0,6% tras registrar este jueves su jornada más bajista del año, con fortísimas descensos que oscilaron entre casi el 2% para el Dow Jones y cercanos al 3% para el Nasdaq.

Por el momento, Rusia y EEUU han acordado un nuevo encuentro la próxima semana entre el ministro de Asuntos Exteriores, Sergei Lavrov; y el secretario de Estado, Anthony Blinken.
 
Esto ha sido bien recibido por un mercado que continúa totalmente condicionado por la tensión geopolítica.


 

Sobre el terreno, continúan las escaramuzas en la región fronteriza del Donbás entre los rebeldes prorrusos y el Ejército ucraniano, que pueden ser utilizadas por Moscú para justificar medidas 'técnico-militares' que lleven a una invasión.

A nivel estratégico, el estratega de Robeco, Peter van der Welle, comenta que "hay cuatro riesgos principales que los mercados tienen que sortear ahora, lo que hace que tengamos algunas reservas a la hora de comprar en el recorte actual. Básicamente, la presente corrección no es tan fácil de interpretar como otras anteriores".

No obstante, este experto añade que "la historia demuestra que, en estos niveles, las acciones normalmente superan a los bonos. Seguimos siendo optimistas para la renta variable en los próximos 12 meses y en nuestra cartera multiactivos mantenemos una ligera sobreponderación",

El otro gran asunto que centra el interés del mercado ha sido la política monetaria de la Reserva Federal (Fed). Las actas de la última reunión del banco central mostraron que el organismo está preparado para iniciar un proceso de endurecimiento monetario más rápido que el de 2015 para contener la inflación, aunque sin limitar la recuperación económica actual.

Todavía queda un mes para la reunión de la Fed, pero los inversores ya descuentan entre cinco y siete subidas de tipos en 2022 y el comienzo de la reducción del balance del banco central a partir del segundo semestre.

Los analista de JP Morgan se han sumado a otras grandes firmas americanas como Goldman Sachs y Bank of America y ahora esperan hasta siete subidas del precio del dinero en lo que resta de año, lo que elevaría los tipos de interés en EEUU hasta el 1,75%-2% a final de 2022.

El presidente de la Fed de San Luis, James Bullard, volvió a advertir este jueves de la necesidad de que el banco central adelante la subida de tipos, para evitar que la inflación "se descontrole", tras alcanzar un ritmo del 7,5% en el último año.

Durante la jornada, no se publicarán referencias económicas destacadas. En la escena empresarial, Roku, plataforma de 'video-streaming', se desploma tras presentar sus resultados.

En otros mercados, el petróleo West Texas cae más de un 2%, hasta $90, por las previsiones de que se alcance un acuerdo nuclear con Irán que permita al régimen persa volver a vender petróleo en los mercados.

El euro se aprecia un 0,04% y se cambia a $1,1365, mientras la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja hasta el 1,969%. Por último, la onza de oro baja un 0,3% ($1.896), y el bitcoin baja un 0,5% ($40.802). 

Se viene otro día rojete...

 

Wall Street permanece cerrado este lunes después de cerrar la semana pasada con pérdidas medias del 1%. Sin la referencia de la bolsa americana hasta el martes, los inversores siguen analizando a corto plazo la tensión geopolítica en Ucrania y la política monetaria de la Reserva Federal (Fed).

Se trata de los dos temas que han provocado un inicio de año bajista para la renta variable americana, después de las fortísimas ganancias acumuladas en 2021. Tras cerrar enero con fuertes caídas, el S&P 500 pierde más del 3,6% en febrero, mientras el Nasdaq baja un 4,8%.

Sobre Ucrania, Joe Biden ha acordado reunirse con Vladimir Putin siempre que Rusia no lance una intervención militar, tal y como lleva avisando Washington desde hace semanas. Aunque desde Moscú han rebajado las expectativas de que ese encuentro finalmente se celebre.

El secretario de Estado americano, Anthony Blinken, se reunirá con el ministro ruso de Asuntos Exteriors, Sergey Lavrov, en los próximos días (todavía no hay confirmada una fecha definitiva).

Y en lo que respecta a la política monetaria de la Fed, el mercado ya descuenta abiertamente entre cinco y sietes subidas de 25 puntos básicos en el precio del dinero durante 2022. Ahora, el debate se centra en si la Fed aumentará los tipos en 25 o en 50 puntos básicos en su próxima reunión, prevista para el 16 de marzo.

 

Pues tonteando seriamente con el soporte o los soportes importantes los americanos, el Nasdaq cuelga ya del soporte donde reboto dejando el famoso martillo... si se pierden esos máximos se complicara la cosa acelerara la caída y profundizara un sótano mas abajo...

 

Wall Street anticipa suaves caídas después de que el Ejército ruso haya entrado esta madrugada en las regiones de Donetsk y Lugansk, cuya independencia reconoció Rusia este lunes.

El conflicto ya ha estallado y ahora se abre un periodo de incertidumbre cuyas consecuencias son imprevisibles. Putin ha pedido a Kiev que reconozca a las dos regiones como territorio ruso, y ahora está por ver cuál será la reacción del Gobierno ucraniano.

Por el momento, EEUU y la Unión Europea ya han anunciado que impondrán sanciones económicas, mientras Rusia dice que su incursión en Ucrania es una "misión de paz" para evitar un "baño de sangre". Además, Alemania ha cancelado la certificación del gasoducto Nord Stream 2.

Las bolsas europeas han recuperado posiciones tras el movimiento del Kremlin, porque de momento no se ha producido una escalada militar, pero nadie sabe a ciencia cierta qué puede pasar a corto plazo.

"Si Putin se detiene aquí, las sanciones debilitarían la economía rusa, pero con un impacto muy limitado en el resto del mundo. Los mercados volverían a la normalidad. Pero si Putin sigue escalando la situación y lanza una invasión sobre Ucrania, habría distintas consecuencias en distintos plazos", explican desde Berenberg.

En el mercado de materias primas, el petróleo repunta y cotiza ya cerca de 100 dólares por barril. El crudo West Texas sube un 4,2%, hasta $94,95, y el Brent avanza un 3%, hasta $98,30.

En otros mercados, el euro se aprecia un 0,28%, hasta $1,1342, y la onza de oro baja un 0,1%, hasta $1.897. Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años baja hasta el 1,922%, y el bitcoin cede un 1,5%, hasta $37.654.

A nivel empresarial, la temporada de resultados en EEUU está en su última etapa con un saldo muy positivo, que no obstante ha quedado relegado a un segundo plano. De las 400 empresas del S&P 500 que han publicado sus cifras, casi el 80% han superado los pronósticos del consenso.

En este sentido, Home Depot, la mayor cadena de bricolaje de Estados Unidos, ha superado ligeramente las previsiones del consenso con sus resultados y ha elevado un 15% su dividendo trimestral.

En la agenda económica de EEUU, se publicarán datos destacados, como el PMI manufacturero y el PMI servicios preliminares de febrero, que servirán para calibrar el estado actual de la economía americana.

 

Ya esta el Nasdaq100 otra vez ahí en pleno soporte importante que no lo pierda, pero tiene pinta de que lo va a perder... de perderlo seguramente se aceleren las caídas sea un movimiento rápido y consuma entre un 5% y un 10% como poco ese desplazamiento a la baja a desarrollar en pocos días....

 

Wall Street anticipa un rebote superior al 0,5% después de cerrar este martes con pérdidas destacadas. El S&P 500 acumula una bajada superior al 10% desde su máximo histórico, por lo que ha entrado en territorio de corrección, aunque el indicador logró cerrar lejos de los mínimos de la sesión.

El principal factor para explicar el rebote del mercado americano es que las sanciones anunciadas por Estados Unidos a Rusia han sido mucho menores de lo que estaban esperando las 'manos fuertes'. Hasta el momento, el único país que ha tomado una acción relevante contra Moscú ha sido Alemania, que canceló la certificación del gasoducto Nord Stream 2.

Por el momento, los inversores consideran que, si las cosas no van a más, la preocupación por este conflicto geopolítico será muy soportable para las bolsas, tanto europeas como americanas. Y pese a que la situación sigue siendo complicada a corto plazo, la volatilidad se ha reducido. "Las sanciones se han situado en la parte baja de lo anticipado inicialmente", explican los expertos de Danske Bank.

Por el momento, los últimos movimientos pasan por Kiev, con el Gobierno ucraniano implantando el estado de emergencia y permitiendo a los ciudadanos portar armas. Asimismo, ha pedido a sus ciudadanos que abandonen el territorio ruso.

Por otra parte, hay un factor técnico muy importante para el rebote del S&P 500, que ha dibujado una figura bajista en 'cabeza y hombros', cuya confirmación se producirá si pierde la zona de soporte que tiene el índice en niveles de 4.200 - 4.250 puntos.

Así que tanto a nivel fundamental como a nivel técnico la situación sigue siendo muy interesante, ya que el aspecto técnico del principal indicador mundial es analizado de cerca por las 'manos fuertes' del mercado. Suele suceder que cuando todo el mundo predice un movimiento bajista, ocurre todo lo contrario, aunque finalmente el precio es el que manda.

"Es innegable que las tensiones sobre Ucrania representan un elemento adicional de volatilidad y riesgo a la baja para la economía y los mercados financieros", asegura Filippo Casagrande, experto de Generali Asset & Wealth Management.

Por otro lado, los inversores siguen preocupados por el endurecimiento monetario que ha anticipado la Reserva Federal (Fed) para contener la inflación.

"Los mercados llevan ya semanas en una situación de tensión y de aumento de la volatilidad. Ello se debe al fuerte aumento de las expectativas sobre el rumbo de las políticas monetarias de los principales bancos centrales, sobre todo de la Fed y del BCE", argumenta Casagrande.

"El repunte de la inflación, unido a unas políticas monetarias menos expansivas y a las tensiones geopolíticas, pesan inevitablemente sobre las estimaciones de crecimiento. Sin embargo, estas siguen siendo -y conviene recordarlo- muy superiores a los niveles potenciales", añade este experto.

Para 2022, "reiteramos el papel central que ejerce el proceso de normalización de los bancos centrales, y de la Fed en particular, sobre la evolución de los mercados financieros", concluye.

A nivel empresarial, continúa la presentación de resultados en EEUU, que se está acercando a su fin con un balance positivo, pero que no ha tenido influencia en las bolsas. Hasta el momento, casi el 80% de las compañías han superado los pronósticos con sus cifras del cuarto trimestre.

En esta línea, Virgin Galactic es una de las compañías que ha rendido cuentas ante el mercado. Sus acciones suben con ganas después de informar de una pérdida trimestral menor a la esperada y una mejora de su posición de efectivo.

El barril de petróleo West Texas baja un 0,3% ($91,66), mientras el crudo Brent cede un 0,2% ($96,64). Además, el euro se aprecia un 0,19%, hasta $1,1346; y la onza de oro cae un 0,16% ($1.904). Por último, la rentabilidad del bono americano a 10 años repunta hasta el 1,972%; y el bitcoin rebota un 2,8% ($39.025).