- Fecha: 9 de octubre de 2024.
- Contenido: selecciono algunos párrafos o frases interesantes de una entrevista con Paolo Fiorentino.
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Buenas tardes.
Pregunta >>>> Fiorentino, esperabas cotizar en Banca Progetto. ¿Qué ha ocurrido?
«Estábamos preparados para aprovechar la ventana de abril. La idea del accionista era vender una participación importante en la OPV, manteniendo el control de la empresa, y debo decir que habíamos trabajado conjuntamente con Intesa, Ubs y Citi, y la operación, tal y como la habíamos configurado, se estaba llevando a cabo.
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Había interés por parte de los inversores, sobre todo internacionales.
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Pero en ese momento se abalanzó la oferta de Centerbridge, que tenía una prima intrínseca mayoritaria y sobre todo era por la totalidad de las acciones de Oaktreee. Por tanto, suspendimos la cotización, para decepción de los bancos que pensaban abrir el mercado de OPV con Banca Progetto, y optamos por el acuerdo con Centerbridge, que se firmó a principios de septiembre.
Oaktree fue un inversor extraordinario: intervino en 2015 y básicamente limpió el banco en los primeros años. Yo llegué en 2018 y Oaktree me hizo encontrar un banco que no tenía esqueletos, estaba limpio y tenía una gestión que yo, en su mayor parte, confirmaba.
El primero fue un presupuesto complicado, cerramos 2018 con unas pérdidas de 14 millones. Pero enseguida nos dedicamos a las pymes, trabajando en la parte de infraestructuras con inversiones muy inteligentes desde el punto de vista tecnológico, favoreciendo la alianza con Aws, la infraestructura de Amazon, y fuimos los primeros autorizados por el Banco de Italia a utilizar la solución en la nube de Amazon.
Pregunta >>>> Usted es un banco sin agencias. Sus terminales son individuos, agentes, en el territorio.
>>>>>> 700 - 800 empleados móviles.
«Una vez creada la infraestructura digital, hemos trabajado mucho en la red. El privilegio de empezar sin un legado nos ha permitido no cargar con los costes de infraestructura. En realidad tenemos dos oficinas, una en Roma y otra en Milán, no tenemos agencias y contamos con una red que seleccioné personalmente de un centenar de agentes externos, con su propia estructura, que en realidad son empresarios, son mis artesanos digitales. Son extremadamente profesionales y están muy motivados para buscar oportunidades en el mercado, dando al cliente no sólo apoyo crediticio, sino también apoyo en términos de consultoría. Así que en realidad tenemos unas 700-800 personas que se mueven por el territorio, lo que nos convierte en un banco en el territorio, pero sin sucursales».
Pregunta >>>>> ¿Dónde operan?
«Seguimos un poco el PIB italiano: la primera región es Lombardía, la segunda Lacio.
>>>>>> Primeros pasos en el factoring.
Pregunta >>>>>> ¿Cuánto desembolsan?
«El año pasado completamos desembolsos por valor de 2.700 millones de euros, este año esperamos llegar a los 3.000 millones Estamos centrados en las necesidades primarias de nuestro segmento de clientes, es decir, el crédito y la gestión de activos, con el factoring. Además, el año pasado lanzamos la compra de creaciones de IVA y ahora estamos empezando a trabajar con el factoring sobre el público, que está creciendo».
>>>>>> De las pérdidas de 14 millones en 2018 a ser un banco eficiente y rentable.
Pregunta >>>>>> ¿Resultados?
«En cinco años hemos pasado de 14 millones de pérdidas a 72 millones de beneficio neto, con un ratio costes/ingresos del 30%. Además, está el reconocimiento de la marca en este segmento. Cuando acepté la propuesta en mi interior pensaba en cambiar la marca. Hoy nunca lo haría: es un valor reconocido».
>>>>>>> Societé Generale, Citigroup, BNP Paribas, JP Morgan, IntesaSanpaolo financian a Banca Progetto (en total 2.500 m.) y 6.000 millones de financiación minorista.
Usted trabaja con PYME italianas. ¿Dónde recaudan?
«En financiación somos muy activos online. En Italia tenemos Conto Progetto y luego una colaboración con una plataforma extranjera que me permite captar en Alemania, Holanda, que es nuestro primer mercado con 2.000 millones, así como en España. A esto añado la captación mayorista, con Citi, SocGen, Paribas, JpMorgan, Intesa que juntos aportan unos 2.500 millones a nuestra captación. Mientras que el total minorista ronda los 6.000 millones».
••••••••••••••••••> 16.000 millones en España, 184.491 ahorradores en total <••••••••••••••••••
Pregunta >>>>>>>>>> ¿Cuántos clientes tienen?
«Ahora mismo, tenemos unos 11.000 en cartera. Mientras que los 6.500 millones en depósitos proceden de 184.491 ahorradores (de los cuales 60 mil en Holanda, 58 mil en Alemania, 40 mil en Italia y 16 mil en España). De media, en Italia invierten 40 mil euros y todos se quedan por debajo de los cien mil euros».
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Pregunta >>>>>>>>¿Cómo espera responder a las expectativas de Certerbrige, que ha invertido para seguir creciendo?
«La gran ventaja es que hemos trabajado muy bien con Oaktree, un accionista ideal que nos ha dado confianza y capital. Ahora se trata de pensar en las posibilidades de seguir desarrollando el tamaño y la rentabilidad del banco. Lo primero es consolidar nuestro posicionamiento en el mercado. Luego razonaremos sobre la posibilidad de exportar nuestra arquitectura también fuera de Italia. Estamos todos muy motivados».
[][][][][] Muy importante, en mi humilde opinión: la mayoría de la financiación de Banca Progetto no procede de depósitos o cuentas en Italia, donde la gente, por lo que veo en los foros, a veces queda por encima de los 100.000€, sino que la mayoría de la financiación de Progetto procede de plataformas, con depósitos que quedan por debajo o muy por debajo de 100.000€ y que además son no cancelables en su mayoría (salvo la cuenta).
No temo una corrida bancaria, pero con esas características el riesgo es mucho más bajo del que estamos acostumbrados a ver en la banca tradicional o donde los depósitos son cancelables.
