Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción (911/912)

#7281

Re: Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Top 100

03/03/25 09:43

Podria?...si....pero tu alma de trader te dice que ....la pesca de momento es con mosca.......un abrazo...detras de la oreja.

Quien tiene dinero tiene en su bolsillo a quienes no lo tienen

#7282

Re: Grifols prevé ingresar cerca de 7.700 millones en 2025, un 7% más, y planea volver a dividendos

Top 25

Bacalo

03/03/25 10:25

mucho cuidado con el tema del sector salud en EE.UU.
Aquello es una estafa gigantesca, y como el equipo de Trump saque de verdad la guadaña, no van a dejar títere sin cabeza.
--->Las aseguradoras mandan enfermeros y médicos a visitar a los pacientes para "encontrarles" patalogías rarísimas que permiten cargar más en el método del Medicare Avantage (sistema público para los jubilados), donde no se cobra por visita, sino por el cuidado global del paciente y la tarifa depende de su estado de salud, de ahí ese "empeño" en encontrar patalogías raras. Esto lo lleva tiempo denunciando el Wall Street Journal -las personas revisadas por los servicios médicos propios de las aseguradoras presentan una proporción altísima de casos raros en relación a los que acuden a un médico independiente- y al final la justicia y los reguladores han recogido el guante y están investigándolo.
--->Hoy sale que van a meter mano al MedicAid recortándolo (el sistema público para los pobres, que no creo precisamente voten a Trump). Esto puede afectar a Grifols, por la gente que se quede sin cobertura.
--->Y los medicamentos son bastante más caros que en otros países, esto ya lo denunciaba Trump la otra vez, que se está subvencionando los sistemas de salud de otros países, y seguro que lo tiene entre ceja y ceja. Esto afecta probablemente a Grifols.

Lo que puede parar los recortes es que las aseguradoras son grandes donantes a congresistas y senadores, y estos pueden reventar cualquier cambio legal que suponga recortes a sus mecenas...

#7283

Re: Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Camionero

03/03/25 11:19

Las guías 2025 de Grifols reflejan objetivos alcanzables, pero la clave del re-rating estará en su capacidad para seguir haciendo delivery a corto plazo

Banco Sabadell | Del CMD’25 de la compañía destacamos los principales mensajes:

Para 2025e espera un crecimiento de ventas +7% LfL (vs +7% consenso y +6% BS(e)) y un EBITDA Aj. de ~2.025 M euros (vs 2.043 M consenso y 1.959 M BS(e)). Además, espera generar un FCF’25 de 500 M euros (vs 593 M euros consenso 634 M BS(e)) y un endeudamiento ~4,0x DFN/EBITDA (vs 4,3x BS(e) y consenso). El IRA en
EE.UU.(enero’25) podría tener un impacto potencial entre -100/-150 M euros y afectaría de forma similar a Ventas,
EBITDA y FCF.

Para el periodo 2025-29e, espera un crecimiento en ventas +c.7% TACC’24-29e (vs +5,5% BS(e)) y en EBITDA +10% TACC’24-29e (vs +9% BS(e)) hasta 2.900 M euros. Esto implica un margen EBITDA’29e de ~29,5% (vs 29,5% BS(e)) y supone una expansión de +500pb vs 2024. También un FCF’25-29 acumulado entre 3.500 y 3.750 M euros (vs 4.185 M euros BS(e)) con un endeudamiento teórico de 1,5x/1,75x DFN/EBITDA’29 (el objetivo sería mantenerlo en 3x/3,5x).

No contempla desinversiones para acelerar el apalancamiento y a nivel de “ capital allocation”, abre la puerta a recuperar la retribución al accionista vía planes de recompras cuando el balance lo permita y también a operaciones de M&A (no transformacional) siempre que tengan sentido desde el punto de vista estratégico y de retorno al accionista.

Valoración: En nuestra opinión, las guías reflejan objetivos realistas/alcanzables, y a nivel general, están en línea con lo esperado, especialmente en 2025e, que es donde pensamos que el mercado pondrá el foco. Con todo, seguimos pensando que la clave del re-rating estará en su capacidad para seguir haciendo delivery a corto plazo, tanto a nivel de generación de caja (FCF) como en desapalancamiento.

#7284

Re: Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Top 10

Roadtofreedom

03/03/25 22:25

Volví a venderlas hoy.

En el ADR han cerrado fuertes, así que me va a tocar esperar algo más para volver a entrar.

Freedom is driven by determination

#7285

Re: Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Dinerete

04/03/25 16:49

Gladstone Capital Management LLP ha REDUCIDO un 0.11% su posición corta en GRIFOLS, S.A. quedando un 0.39%

AKO Capital LLP ha REDUCIDO un 0.38% su posición corta en GRIFOLS, S.A. quedando un 0.43%

#7286

JPMorgan Chase deja de ser accionista significativo de Grifols tras reducir su presencia al 2,68%

Top 100

Misterpaz

06/03/25 10:43

El banco estadounidense JPMorgan Chase ha reducido su participación del 3,305% al 2,680% en el capital social de Grifols, en un contexto marcado por la nueva etapa que afronta la compañía española, de la mano de su 'Plan Estratégico 2025-2029'.

Las previsiones de Grifols pasan, entre otras cuestiones, por registrar unos ingresos de alrededor de 7.700 millones de euros en 2025 --excluyendo la ley de reducción de la inflación americana--, lo que supone un ascenso cercano al 7% respecto a la facturación registrada en 2024, cuando marcó un récord histórico al situarse en los 7.212 millones de euros, cifra un 10,3% superior a la contabilizada en 2023.

La participación del 2,680% de la entidad bancaria se distribuye entre un 0,197% de derechos de voto atribuidos a las acciones y un 2,483% a través de instrumentos financieros, que fueron notificados al supervisor el lunes 3 de marzo, según consta en los registros de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), consultados este jueves por Europa Press.

Esta nueva notificación a la CNMV desvela que JPMorgan Chase reduce del 0,320% al 0,197% sus derechos de voto atribuidos a sus acciones en la compañía catalana, al tiempo que disminuye del 2,985% al 2,483% sus derechos de voto a través de instrumentos financieros.

Asimismo, la posición del 2,680% del banco en la firma de hemoderivados se encuentra en mínimos de un año, lo que le ha llevado a salir de la lista de accionistas significativos, si bien a mediados de marzo de 2024 rozaba el 5,2%.

JPMorgan Chase mantiene casi 11,3 millones de títulos de la compañía catalana, que al precio actual del mercado (unos 10,845 euros en el Ibex 35) tienen un valor cercano a los 122,5 millones de euros.

Grifols ganó 157 millones de euros en 2024, casi cuatro veces más que un año antes, a la par que ingresó 7.212 millones, un 10,3% más, y récord histórico.

AFLORA UN 3,12% EN PHARMAMAR

De su lado, el banco ha aflorado una participación del 3,12% en la farmacéutica PharmaMar, valorada en 55,8 millones de euros.

De esta forma, la entidad norteamericana se sitúa por detrás de accionistas como José María Fernández Sousa, presidente de la compañía y el mayor accionista del grupo, que ostenta un 11,356%; Monserrat Andrade, propietaria de un 5,242%; Sandra Ortega Mera, hija de Amancio Ortega, fundador de Inditex, con un 5,091%, y Pedro Francisco Fernández Puentes, con un 5,038%.

Grupo PharmaMar cerró 2024 con un beneficio neto de 26,1 millones de euros, lo que supone disparar (+2.272,7%) las ganancias de 1,1 millones obtenidas en el ejercicio anterior

#7287

Re: Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

07/03/25 13:27

El día 13 de Enero, estuve dudando entre comprar Alantra que cotizaba sobre 7,9x y Grifols a 8,9. Con unos recursos limitados (siempre lo son) que provienen de la liquidez asociada a la cartera, finalmente opté por Grifols que tenía catalizadores cercanos.

Actualmente Alantra cotiza a + 12% y Grifols la vendí con un +24%, así que vuelvo a tener disponibles los recursos.

También he realizado dos compras de 200 acciones cada una en Naturgy, siempre por debajo de 25. Un arbitraje a 2-3 meses vista (como mucho) ,que creo que saldrá bien.

En mi breve historia como inversor, nunca había estado por encima de 13.000 y creo que en algún momento tendremos una castaña muy importante, por lo que seguiré desinvirtiendo sin prisas y si alguna acción llega a mi precio objetivo.

Suerte

#7288

Re: JPMorgan Chase deja de ser accionista significativo de Grifols tras reducir su presencia al 2,68%

Top 25

theveritas

08/03/25 12:18

CNMV deja mal a los grifols y su política en la empresa

https://www.elmundo.es/economia/empresas/2025/03/07/67cb2ef6e85ece645c8b4583.html

Lo fácil es culpar a otros o a la mala suerte... en vez de al poco cuidado