Toda desaparición de competencia es negativa. Y han durado menos de 3 años.
Es obvio que el low cost no funciona si no maneja mucho volumen y los CNP-MS rondaban 1 millón de euros entre los 3 planes. La comisión total rondaba el 0.95% (algo más caro que Indixa y Finizens), quitando custodias y comisiones de los ETF la comisión de gestión era del 0.65% a repartir entre CNP y MS. Eso quiere decir ingresos anuales brutos de unos 6.500 euros. Evidentemente con 6.500€ brutos anaules (apenas 542€/mes) no puedes mantener una estructura.
Y ojo que el patrimonio de
Finanbest es similar (1.1 millones en vez de 1 millón), si no crecen mucho no es sostenible. Y sige siendo más caro que
indexa y Finizens: 1.3% de los que gestión es 1% en uno y 0.92 en el otro (a repartir entre PSN y Finanbest) Esto supone unos 10.000€ brutos/año (Finanbest + PSN) que es insostenible. Aunque lleva apenas un año.
Y el patrimonio de los PP de Popcoin es solo algo mayor, aunque lleva poco tiempo (solo unos meses)y estando BK detrás será sostenible más tiempo.
E incluso los PP Finizens con 7.2 millones de patrimonio (entre 5 fondos) necesita crecer. La comisión de gestión, a repartir entre Finizens y Caser, es 0.64% o sea 46.000 € brutos año , es mejor que los 6.500 de CNP-MS o los 10.000 de Finanbest pero sigue siendo inviable un negocio así.
Bastante mejor le va a
Indexa: 51.4 millones de patrimonio, con comisión 0.4% (el de menor %) son 205.000 € brutos/año (a repartir con Caser). No es mucho mucho pero es bastante más que los competidores