Pedro Becerro
25/08/24 20:01
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[Guía] inversión indexada
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Pedro Becerro
25/08/24 19:58
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[Guía] inversión indexada
Hola @cidelcampeador
Esto que comentas no sólo pasó en ETFs. Si no estoy equivocado Amundi hizo lo mismo con su fondo de inversión indexado al S&P 500 que pasó a seguir criterios ESG. Los inversores residentes fiscales en España pudieron realizar traspaso sin peaje fiscal para ajustar sus carteras, pero aún así tuvieron que estar unos días fuera del mercado mientras se ejecutaba además el quebradero de cabeza de tener que reajustar su cartera por cosas que no tienen ninguna lógica.Personalmente me gusta Vanguard por tradición y -normalmente- mayor alineamiento de intereses con los partícipes, pero tampoco diría que no existen estos pequeños riesgos si se invierte en sus fondos y no en los de las otras gestoras de indexados.A partir de un cierto volumen considero que es bueno diversificar entre gestoras y comercializadoras para reducir los impactos de estos y otros riesgos.Un saludo
Pedro Becerro
25/08/24 19:51
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[Guía] inversión indexada
Hola @cidelcampeador
, @perla23
y @espartano8686
Quizá mi mensaje anterior no era del todo claro, creo que habría que fomentar la educación financiera lo máximo posible, pero coincide en que es algo que no se está haciendo. Nadie adquiere en el sistema educativo reglado de nuestro país (y dicho sea de paso, en la mayoría de países) una buena base de educación financiera.Podríamos especular sobre los motivos por los que nuestros/los dirigentes no tratan de fomentarlo:(1) Creo que se debe a falta de conocimiento, si una parte importante no tiene conocimiento o no se preocupa por ello, no puede impulsarlo. (Este motivo además disculparía, al menos parcialmente, que no lo hicieran)(2) No les interesa pues cuanta más libertad económica tenga una sociedad probablemente menos influencia puedan tener sobre ella.También comentáis con @pvila314
sobre el sistema de pensiones y yo me pregunto ¿Qué porcentaje de la sociedad española conoce realmente como funciona el sistema de pensiones? Cuando se trata el tema nunca se hace de manera objetiva sino apelando a sentimientos y ocultando el verdadero problema (pues se perderían votos). En un par de respuestas anteriores de este mismo hilo que enlazo a continuación explicaba el problema (por si alguien quiere leer sobre ello):www.rankia.com/foros/fondos-inversion/temas/5422992-guia-inversion-indexada?page=10#respuesta_6033211www.rankia.com/foros/fondos-inversion/temas/5422992-guia-inversion-indexada?page=10#respuesta_6036884En cualquier caso, una máxima que intento aplicar, aunque no siempre lo consiga, es evitar echar las culpas a los demás de mis problemas y como sociedad creo que deberíamos intentar no hacerlo (no digo que lo hayáis hecho, sino simplemente creo que mucha gente se queja de que no pueden X cosa por su situación y muchas veces es simplemente que no quieren esforzarse suficiente para ello). Hoy en día tenemos la suerte de que con dos clics podemos acceder prácticamente a cualquier conocimiento en cualquier materia de forma gratuita o casi. Si alguien quiere formarse en educación financiera puede hacerlo de manera rápida y sencilla en pocas horas mediante libros, formaciones, podcasts o videos. Es cierto que no todo el mundo tiene esa predisposición para ello al igual que para muchos otros temas, pero sigo pensando que en ese sentido la situación es buena si alguien tiene interés en ello. La información está disponible y es accesible para quien quiera dedicar unas pocas horas a mejorar su educación financiera.En mi caso personal, estoy tratando de aportar mi pequeño granito de arena poniendo mi tiempo libre a disposición en Rankia y otros foros, con esta guía de inversión y con la publicación de mis dos libros para todo aquel que quiera aproximarse a la inversión indexada y/o a las finanzas personales. Además estaría encantado de colaborar/ayudar en la medida de mis posibilidades y tiempo disponible en otras iniciativas en esta misma línea (por si alguien quiere escribirme sobre ello).Un saludo
Pedro Becerro
25/08/24 19:20
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El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos, etc
Si no te convence MyInvestor una alternativa intermedia es Openbank (que pertenece a Banco Santander). Su oferta de fondos indexados es más limitada que la de MyInvestor.
Pedro Becerro
23/08/24 08:11
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El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos, etc
[Recopilatorio] Mejores cuentas nómina, cuentas remuneradas y depósitosActualización a 23/08/24 aquí: www.rankia.com/foros/depositos/temas/6193551-recopilatorio-mejores-cuentas-nomina-remuneradas-depositos?page=87#respuesta_6499815 Con respecto a la anterior actualización:- Revolut lanza una cuenta remunerada- Self Bank baja la remuneración de sus depósitos- Banco BiG baja la remuneración de algunos de sus depósitos- Actualizado depósito Banco Mediolanum- Eliminado depósito de Arquia- Bank Norwegian baja la remuneración de su cuenta remunerada a partir del 10/09- Suben el mejor depósito a 1 año, 2 años, 3 años y 5 años contratable a través de Raisin La próxima actualización está prevista para el jueves 29 de agosto de 2024.
Pedro Becerro
22/08/24 09:05
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[Guía] inversión indexada
Desgraciadamente no es la única fuente que apunta en esa dirección. De hecho, en una entrevista de julio de 2024 a Yolanda Díaz en Expansión el titular es "Yolanda Díaz: "Hay que subir impuestos a los fondos de inversión" En el artículo de la entrevista se puede leer: "Tenemos que hacer una reforma fiscal integral y compacta para reducir la desigualdad". "Hay que subir los impuestos a los fondos de inversión y de pensiones.""Por ejemplo, ¿por qué los fondos de inversión y de pensiones tienen que tributar al 0%?" En cualquier caso, como decía en mi anterior respuesta, habrá que esperar a ver si realmente se materializa y, de ser así, ver cómo hay que reestructurar nuestras carteras pues quizá podría tener sentido empezar a usar ETFs.Como comentario personal, creo que la única forma de parar medidas de este tipo es mediante el fomento de una educación financiera de calidad que impida que una gran parte de la población tenga una gran dependencia de las políticas de turno para su bienestar económico (pensiones es el punto más evidente, pero hay muchos otros).
Pedro Becerro
22/08/24 08:45
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Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas
Hola @carlinhos-teixeira
(Disculpa tú también por mi retraso en contestar por estar desconectado)Viendo el objetivo de inversión del fondo (extraído de Morningstar):El objetivo de gestión es obtener una rentabilidad satisfactoria y sostenida, aplicando una filosofía de inversión Value, seleccionando activos infravalorados por el mercado con alto potencial de revalorización. Al menos un 75% de la exposición total se invertirá en renta variable de cualquier capitalización y sector, de emisores/ mercados principalmente de la OCDE (con un máximo del 10% de la exposición total en emisores/mercados españoles) pudiendo invertir hasta un 35% de la exposición total en países emergentes. Para más información consultar el folleto del fondo.parece que tienen prácticamente libertad total para seleccionar empresas y por ello creo que lo más correcto sería compararles contra el índice ACWI que cubre las empresas de mediana y gran capitalización del mundo o contra el índice ACWI IMI que incluye también las empresas de pequeña capitalización. Si quieres simplificar en la comparativa, puedes comparar simplemente contra el MSCI World que ya cubre sobre el 80% de todo el mercado invertible, en concreto, empresas de mediana y gran capitalización de países desarrollados.Por si resulta de utilidad a alguien:ACWI IMI = World + Emergentes + Small Caps (World) + Small Caps (Emergentes)ACWI = World + Emergentes (no incluye empresas de pequeña capitalización)En cuanto a pesos, si cogemos el índice ACWI IMI, la distribución aproximada a cierre de julio 2024 era:World = 80,1%Emergentes = 9,0%Small Caps (World) = 9,4%Small Caps (Emergentes) = 1,6%Si sólo hacemos la distribución del índice ACWI (excluyendo por tanto pequeña capitalización), la distribución aproximada a cierre de julio 2024 era::World = 89,9%Emergentes = 10,1%Un saludo
Pedro Becerro
22/08/24 08:37
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Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas
Hola @jencinassan
Disculpa mi retraso en responder, he estado desconectado algunos días por vacaciones.En cuanto a lo que preguntas, los indexados contribuyen en menos del 10%, en muchos documentos y estudios se indica que en menos del 5%, a la formación de precios. Por tanto, podemos decir que su impacto es mínimo y que simplemente "toman" los precios proporcionados por los inversores activos. Como decía, no se trata de una "inversión tonta" sino más bien de invertir dando por buenos los precios del resto de inversores activos, invertir a los precios que considera el conjunto del mercado correctos.Un saludo
Pedro Becerro
13/08/24 10:04
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[Guía] inversión indexada
Hola @beni15
Desde luego si implementan esta medida será un gran palo para los ahorradores/inversores que usamos fondos de inversión, aunque habría alternativas. Por ejemplo Vanguard tiene lanzados algunos ETFs que combinan RV y RF en distintos porcentajes (80-20, 60-40, etc.) y que pueden servir para formar la cartera que se busque simplemente combinándolos. Por ejemplo, si se quiere una cartera 70-30 bastaría con comprar 50% del ETF 80-20 y 50% del ETF 60-40.https://investor.vanguard.com/investment-products/mutual-funds/life-strategy-fundsEn cualquier caso, mientras no sea más que un rumor mejor no preocuparse. Pueden suceder tantas cosas (positivas y negativas) que lo mejor es mantener el plan mientras no sea seguro que vaya a suceder. Luego ya se verá.Un saludo
Pedro Becerro
13/08/24 09:56
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[Guía] inversión indexada
Los fondos monetarios pueden ser algo "similar" a cuentas remuneradas y depósitos con la ventaja fiscal de que sólo pagas cuando retiras el dinero total de los fondos mientras que con las cuentas y depósitos pagas impuestos cada vez que recibes intereses. Si los vas a contratar, en principio, mejor hacerlo tú mismo que a través de un robo advisor donde siempre se llevarán algo más de comisión por su servicio.Los robo advisors por otro lado también te ofrecen carteras completas de RV+RF. En primera página indicaba las razones para inclinarse por un robo advisor o formar la cartera de RV+RF uno mismo:Como alternativa a formar la cartera uno mismo está invertir a través de un robo advisor. Actualmente Indexa, Finizens y MyInvestor (en su vertiente robo advisor) son los mejores del mercado español al ser los que tienen las comisiones más bajas (sobre el 0,40%-0,70% anual en función de la cartera, inversión realizada y robo advisor elegido). Para valorar si invertir a través de un robo advisor o hacer la cartera uno mismo, se debe valorar si se prefiere tener más comodidad (invirtiendo a través del robo advisor pues sólo hay que hacer la transferencia y el cuestionario inicial) o mayor rentabilidad (invirtiendo uno mismo pues las comisiones son más bajas, sobre el 0,10%-0,35% anual). Esto es una decisión a valorar cada uno en base a sus preferencias. Sin embargo, es importante recalcar que los riesgos expuestos anteriormente son los mismos. No por invertir con un robo advisor se tiene menos riesgo de que la cartera caiga un 50%-60% para la parte de RV pues ellos también invierten de forma indexada. Un saludo