Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas

Muy buen comentario.  No soy de tu quinta,  tengo 57, pero estos fondos de ahora tienen 5 años,  y como digo han ido mucho peor que el índice, y con otros fondos que tuve anteriormente salvo honrosas excepciones y algunos períodos concretos me pasó exactamente lo mismo. Las épocas esas de la crisis de las .com y del dos mil ocho en adelante no me pillaron invertida porque no tenía un duro, pero sí vi lo que pasó la gente a mi alrededor. No estoy muy segura de si por ejemplo, teniendo el dinero en el fundsmith en lugar de tenerlo en un indexado al msci world, de haber un crash, la caída se amortiguaría mucho en el fundsmith. Ese fondo muy concentrado, como tengas mala suerte la caída puede ser hasta peor  que el índice y nadie te dice que tal vez se recupere incluso peor que el índice o si tienes mala suerte, y a algunas de las compañías les afecte mucho, a lo mejor no te recuperas nunca.

Gracias,  otro crash del 29 entonces.  Vaya,  pues tengo asimilado un posible 40% menos pero no un 80. Mañana leo el artículo.  De todas formas he traspasado el fundsmith y el heptagon yacktman al indexad  msci world y ambos fondos tenían un elevadisimo porcentaje en USA, tanto o más que el indexado.  ¿Y si usa cae un 80 Europa se va a librar? Mañana lo leo bien. 

Similar al crash del puntocom más bien. Europa no tiene nada de Inteligencia Artificial, que es donde se concentra la burbuja. Arrastraría también a Europa, pero menos que con las puntocom, aquí si teníamos empresas de internet, pero de IA no hay prácticamente nada en Europa.

Además, los proveedores europeos como ASML ya han caído porque no se atreven a dar previsiones. Y eso es mala señal ya que su cliente final son esas americanas que dicen (o decían) invertir en IA. La semana que viene, el miércoles a las 22.00h. da resultados Nvidia, va a ser un momento clave para la tecnología de EEUU.

Saludos

Lo acabo de leer por encima.  Él equipara la situación actual a la previa al 1929. La verdad es que impone mucho leerlo.  Aunque europa no tenga IA pero realmente una caída del ochenta % en Estados Unidos nos arrastraría de todas maneras o así lo imagino. No encuentro ningún gráfico histórico de bolsas europeas del veintinueve o de principio de siglo pasado.  Habría que mirarlo. 

Te entiendo perfectamente, yo también pasé en mis inicios por esa etapa, llegando a tener bastantes fondos en total. 

Desde entonces hasta ahora pasé a tener tres fondos en la parte de RV:
- 75% World
- 10% Emergentes 
- 15% Fondo de GA con enfoque Value/Midcaps

¿Te importa compartir qué fondos? ¿Son indexados los tres?

Muy interesante lo expuesto y coincido bastante con el autor.

Desde mi punto de vista esta burbuja se mantendrá mientras siga habiendo liquidez y aquí está la clave, ¿durante cuanto tiempo se mantendrá la liquidez? 

Pues aunque nadie lo sabe todo apunta a que de momento seguirá, me atrevería a decir que durante el año 2026 seguiremos igual y si estoy en lo cierto, ¿me voy a perder un año de bonanza económica? Esa es la cuestión.

Saludos

Ese es el dilema. Si bajan tipos, a la fuerza por decisión del estado, esa liquidez se libera y se sigue inflando la burbuja. Pero claro está que la rentabilidad (los próximos 12 años) con ello no va a subir, solo se mantiene en dígitos bajos, hasta que explota.

Yo también me planteaba por ese tsunami de liquidez entrar con divisa cubierta en EEUU. Pero si ves los datos y las alternativas en lo que llevamos de año pues se te quitan las ganas.

IBEX +32%
MSCI Grecia +55%
DAX +22%
MSCI Italia +24%
Nasdaq en euros -2%
Nasdaq cubierto en euros +10%

¿Estamos seguros de que queremos seguir apostando todo al caballo dopado cojo porque le van a meter más dopaje para que no se desplome? 

¿O sería mejor diversificar y apostar también por los caballos que van ligeros de peso y corren más sin perder el aliento?

En 2026 vendrán más sustos, el fin de la independencia de la Fed, las elecciones... con incertidumbre política, inseguridad jurídica... quizás hasta veremos como se desarrolla una autocracia... Sabiendo todo esto, pues a mi se me quitan las ganas de meterme. 

Estamos tan acostumbrados a invertir en EEUU, que hasta cuando te dicen que no vas a ganar nada los próximos 12 años, que se va a devaluar su moneda, que puede caer un 80%, y que europa sube a doble dígito sin esos riesgos (y no solo este año), aun así nos seguimos planteando invertir en EEUU y dejar Europa a un lado...

El MSCI World así de memoria lleva un 70% de EEUU y quizás un 7% de Europa, si es que llega.

De todos modos, quizás Jackson Hole nos ofrezca algo más de luz sobre la Inteligencia Artificial, ya que van a tocar el tema.

Saludos

- Fidelity MSCI World 75% 
- Vanguard emerging markets 10%
- Kopernik global all-cap 15%

Me planteo traspasar el fondo de Emergentes a uno de GA, como es el Robeco QI EM active equities. A largo plazo la gestión pasiva suele ser más rentable según los datos y restando menos comisiones, aunque en mi opinión en el mercado emergente la gestión activa puede jugar a sacar más rentabilidad.

Qué papel hace el 15% del Kopernic?

Muy buena cartera!! simple y seguramente efectiva

El ROBECO QI emerging active es un fondo que usa modelos cuantitativos para intentar batir al índice, en principio lo está consiguiendo y "parece" que en este tipo de mercados es más fácil conseguir lo que buscas así que buena opción.

Te da a la cartera un enfoque Value, con alta concentración en Asia, y en empresas de pequeña y mediana capitalización, aunque también se dedican en menor medida a acciones de gran capitalización.

buenas tardes...me gustaria desmochar el fundsmith podrias poner a donde lo traspasaste...gracias

Fidelity MSCI World. 

muchisimas gracias....estoy cargado de INDEXADOS Y DEL SP500 que por otra parte  octengo muy buenas rentavilidades.....este año de momento ????? el Fundsmich le tengo en Renta4 y no quisiera salirme ....ya que descompesaria las carteras ....si alguien dejara caer 2..3... fondos que comercialice Renta4 para poderle disminuir ....que sean globales...MUCHISIMAS GRACIAS para quien desparrame su sabiduria y su tiempo....