¿Estamos a las puertas de un Crash Financiero?

Hola Felipe, es evidente el endeudamiento masivo de todos los Países a nivel mundial, pero ¿En que te basas para que entren en hiperinflaccion?

Hasta la fecha los QE solo han creado deflaccion y no parece que seguir con ello cambien el panorama, porque tampoco tienen mas armas los Bancos centrales para combatir las crisis o recesiones que se produzcan.

Hola Venerado

Me has interpretado mal , he desligado , la grave crisis de endeudamiento publico  a nivel mundial , de la gravisima crisis del sector financiero de la zona euro

Como ejemplo del pasado , la Republica de Weimar , para financiar la primera guerra mundial , tuvo que imprimir Marcos a lo bestia ,lo que degenero en una hiperinflacion brutal o en el presente en Venezuela , via devaluar la divisa , se incrementa  el efectivo en circulacion y con ello su valor se derrumba , lo que deriva en una hiperinflacion brutal del orden el del 135000% en la interanual 

Pero centrandonos en la crisis bancaria de la zona euro , sus cuentas de resultados se ven fuertemente erosionadas por dos vias , por la caida salvaje en sus margenes y por la acumulacion de empresas zombies , en ambas variables alimentadas por la politica monetaria del BCE , con tipos al 0%

Segun transcurre el tiempo el deterioro en la banca se incrementa y en un momento dado , la mayoria de bancos estan en numeros rojos , sobre finales del año 2020 ,inicios del año 2021 , lo que induce al BCE a incrementar la impresion de Euros , en su primera fase acelera el efecto deflacionista , hasta que llega a un punto de inflexion , tal es el efectivo en circulacion , que el valor del Cash se desploma  , reponde a los dos ejemplos expuestos , obviamente de forma mucho mas moderada , afortunadamente para nosotros , pero si se acumula una hiperinflacion mensual del 50% durante dos trimestres , es lo estimado , supone una hiperinflacion del 300% 

Esto conllevara efectos devastadores , nuestro patrimonio se diluye de forma alarmante , la hiperinflacion se lo come , salvo excepciones  como el ORO , PLATA , PLATINO  

Saludos

Hola Felipe coincido contigo en que van a seguir dándole a la makina de imprimir pegatinas de euro, pero a corto plazo lo veo superando los 1,12. De hecho Goldman Sachs comento que lo veríamos en 1,13. Tu como lo ves a medio plazo en cotización. Gracias

Hola    Dcarthagofinance

Cierto la impresora del BCE esta funcionando a buen rendimiento y de cara a futuro lo ara con mas alegria aun mas si cabe

Sobre Goldman Sachs, se equivocan mas que una escopeta de feria hace ya unas fechas sus previsiones era una paridad , yo en absoluto estaba en esa sintonia , por fundamentales ni de broma ,

A groso modo el EUR/USD en diario esta en un lateral entre 1,10--1,12 ,

Fijate como le metieron papelon en 1,12 , tras el Spike de la Libra por la victoria de Boris Johnson , pero ahora Boris vuelve a poner pegas con el Brexit , es decir no ha sido fiel a su palabra electoral , dado que existe una correlaccion entre la Libra y el Euro por este tema , simplemente un Brexit ordenado , afianza cierto vinculo comercial entre la UE y el UK a diferencia de un Brexit duro , pues esta incertidumbre afecta al Euro con otras paridades , como con el EUR/USD

Mi impresion que si el Brexit ordenado se ratifica , el EUR/USD superara el 1,12 es un nivel relevante de corto y medio plazo , pero la cuestion es si lo puede mantener por encima de dichos niveles , seria complicado si se mantienen los datos macros malos en la UE , pero en cierre semanal no puede perder los 1,10 seria una señal muy negativa

Saludos

Estamos tocando el fin de año y uno escucha que ha sido un buen año de bolsa , segun se mire , el SP500 sin duda apoyado por fuertes recompras de acciones propias , el grafico semanal del  DAX por contra no tiene nada que ver con el del SP500 . en el DAX a niveles del año 2018 , es decir 2 años perdidos 

                     DAX SEMANAL  VS SP500 SEMANAL                                                                                                                           

El papel del BCE ,en su politica monetaria en los ultimos años , muy erratica , como muestra el grafico el efecto de las QE ,MMT o TLTRO .para ayuntar la deflacion subyacente un fracaso total , el Balance de compras de Bonos no ha hecho mas que incrementarse , pero el repunte del IPC del Subyacente a ido a menos al 1,1% , por consiguiente se ha incrementado el efecto deflacionista , una variable de peso , que erosiona a la banca de la zona euro y que alimenta el crash financiero

El impacto de la politica monetaria super laxa del BCE en la banca se refleja en el grafico , linea clara , bajadas de tipos por parte del BCE , el impacto en el EUROSTOXXBANK brutal , linea oscura , desde el año 2008 a fecha de hoy , consecuencia a borrado los margenes en los bancos , es un paso de peso hacia el crash financiero , para los que afirman que siempre viene el lobo y nunca viene , pronto tendre el calendario de la evolucion del crash

financiero en sus diferentes fases y etapas 

Debemos ser conscientes , que estamos iniciando una nueva revolucion industrial digitalizada y que todos los argumentos de indole economico y financiero que se han tomado en cuenta quedaran obsoletos 

Creo que a primeros de año veremos caídas fuertes de cotización sobre los índices, ya que por un lado el optimismo de los particulares está en niveles extremos y por otro lado tal vez más importante es que el tratado comercial USA-China aún se mantiene en el aire, palabras solo palabras por parte de la administración yankee. Al final el mercado cederá posiciones, aunque sea un retroceso para de nuevo venirse al alza. Los de arriba van a tener que ceder si o si principalmente porque la bola gorda aún no está hecha!

En principio los rallys de navidad  perduran hasta el 2 de Enero , clave para el resto del año , es el desarrollo del mes de Enero 

Desplomes salvajes no se esperan , pero si descargas fuertes , del orden del 20% , en esa linea los peces gordos , estan cargados de 
Opciones Put muy OTM , para cubrirse ante estos desplomes bruscos y de corta duracion .dado que el coste dichas coberturas son muy baratas , por el hecho que las Opciones tienen una prima muy baja por estar muy OTM 

El compas de espera en la guerra comercial , hace que los bolsas , tengan un punto de escepticismo , pero no lo suficiente para fuertes cierres de largos 

Yo sigo pensando que un acuerdo en la guerra comercial sera de minimos , pero cuidado si ni siquiera llegan a ese punto las bolsas lo acusaran a la baja 

Imaginemonos por un momento , que sucede un milagro , el acuerdo comercial es completo , esto no esta descontado por las bolsas , el efecto por muy sobre compradas que esten las bolsas , estas subiran como la espuma en el corto plazo , a mas largo plazo pesa mucho la situacion de la banca y los fundamentales en las economias mundiales 

Saludos

La subida brutal de comisiones está obligando a mucha gente a cerrar sus cuentas bancarias y a anular tarjetas. Bankia parece que está sufriendo una huida importante de ahorradores y mientras tanto sigue la apertura de bancos digitales, el de Orange sin hacerse publicidad apenas va creciendo día a día con su depósito al 1%.
A este ritmo cuando crees que algún banco de los tradicionales empezará a mostrar señales de crash?

De hecho a principios de años se va a incrementar las comisiones que aplicaran la banca española , para minimizar la debacle en sus margenes de negocio

En Alemania tres entidades de segundo nivel ya aplican el coste por intereses negativos , es decir que por tener una cuenta abierta , cobran el 0,5% de interes anual 

Pero  esto va  mas lejos , en un plazo corto , si ingresamos por ejemplo en la cuenta 100 euros , quedan anotados por ejemplo 95 euros es decir ya de entrada pierdes dinero , mas las comisiones , mas intereses negativos , va a ser al final una ruina tener el dinero en liquidez en un deposito , sale mejor en casa , escondido 

Muchos bancos regionales alemanes estan sostenidos por las autoridades , sino el crash en estas entidades seria un hecho , el propio Deutsche Bank tiene unos costes superiores a sus ingresos anuales, la cuestion que sin la droga financiera muchos ya habrian hecho crash , gran poblema que esto no es sostenible a largo plazo , la proxima semana tendre el calendario , sobre la evolucion del crash financiero y donde se vislumbra en que espacio de tiempo se acumulan entidades que entran en el crash , cuando sean la mayoria , estaremos en el inicio del verdadero crash financiero           

Saludos           

Lo que va a suceder es lo que ya sucedió, cierre de sucursales físicas y despido de empleados por parte de los bancos más grandes para competir contra los digitales y los pequeños, que tienen una infraestructura de costes menor que mantener. Al mismo tiempo, el negocio mayoritario de los bancos es el préstamos a empresas, por lo que no corren riesgo alguno, y seguirán maquillando las cuentas de resultados. A perder, los de siempre, los pequeños inversores y clientes particulares, con aumento de las comisiones, empeoramiento de la calidad y cantidad del servicio, y con el Gobierno además cargando unos impuestos que los bancos repercutirán también en dichos clientes. ¿Resultado? Más economía sumergida.
Un saludo.

 

  De vuelta a 1980. El número de sucursales bancarias españolas alcanza, por primera vez, niveles de hace 40 años. Según la estadística publicada por el Banco de España, las entidades españolas cerraron 1.136 oficinas entre enero y septiembre de este año. Pese a que se suprimieron 173 oficinas menos que en 2018, el cierre masivo de sucursales fue especialmente intenso el tercer trimestre, con el cierre de 533 sucursales, a razón de 5,8 clausuras por día. El ritmo con el que los bancos españoles se desprenden de sus oficinas y de sus trabajadores ha provocado que la red se sitúe en 24.855 sucursales.  

Este goteó se inició con la crisis financiera. En el tercer trimestre de 2008, España contaba con el doble de oficinas que ahora, 45.707 –el máximo histórico–. Entonces comenzó el declive. Durante el año actual, los mayores bancos del país anunciaron sendos Expedientes de Regulación de Empleo (ERE). En concreto, el pasado mes de noviembre Banco Santander completó la clausura de 1.128 sucursales, en el marco de la integración definitiva del Banco Popular. Entre julio y septiembre, la entidad cerró 395 oficinas en España. Por su parte, Caixabank anunció en enero que contemplaba realizar un ajuste de 800 sucursales hasta 2020. En el tercer trimestre de 2019, el banco redujo su red en 183 oficinas. Sin embargo, estas medidas no responden solo a razones económicas. Aunque, efectivamente, contar con menos personal y menos puntos físicos implica un notable ajuste de costes para las entidades, el origen de los recortes radica en la digitalización de muchos trámites bancarios.

En el caso de algunas comunidades las cifras son aún más llamativas. Los mayores recortes los experimentaron Cataluña y Castilla y León, con 79 cierres diarios en cada una, hasta 3.375 y 1.834, respectivamente. También han destacado Andalucía, con 72 cierres diarios (hasta 4.115), Madrid, con 53 clausuras (hasta 3.061), Comunidad Valenciana, con 51 (hasta 2.433) y Galicia, con 49 (hasta 1.428). Solo en Ceuta y Melilla se mantuvieron las 37 oficinas existentes.

Algunas pequeñas localidades ya no cuentan con ninguna oficina y esta tendencia a la extinción continuará. Según indicó el Banco de España el pasado abril, 1,5 millones de españoles no disponen de cajeros ni sucursales para acceder a efectivo. Con el actual ritmo de cierre, el Instituto Coordenadas de Gobernanza y Economía Aplicada estimó que en 2025 el número de españoles que tendrán dificultades para sacar o ingresar dinero ascenderá a tres millones. En Europa, según el BCE, hay una oficina por cada 2.278 habitantes mientras que en España el ratio es de 1.694, por lo que aún hay margen de recorte. 

 
https://www.larazon.es/economia/20191227/vbjsiw4itfbchoqueg57pgnljq.html 

Cuando llegue el temido crash ni nos enteraremos hasta que sea tarde,los grandes habrán puesto a salvo su capital y a nosotros nos intentarán aplastar.