La actualidad de los mercados

Buenos días.

Reuters - 24/03/2025 a las 08:35

* VIVENDI VIV.PA anunció el viernes que había reducido su participación en TELECOM ITALIA TIM.MI del 23,8% al 18,4%.

* VALNEVA VLS.PA anunció el lunes el suministro de 40.000 dosis de la vacuna Ixchiq para luchar contra la epidemia de chikungunya en la isla de la Reunión.

* BAYER BAYGn.DE ha sido condenada por un jurado del estado norteamericano de Georgia a pagar alrededor de 2.100 millones de dólares (1.940 millones de euros) a un demandante que culpa al herbicida Roundup de haberle provocado un cáncer, según declararon el viernes por la noche los abogados del demandante.

* BARCLAYS BARC.L obtuvo el viernes la desestimación de dos demandas por fraude bursátil en Estados Unidos, tras la venta no autorizada de 17.700 millones de dólares en títulos.

* RWE RWEG.DE - El inversor activista Elliott anunció el lunes una participación de casi el 5% en RWE, en un intento de presionar a la eléctrica alemana para que aumente significativamente su programa de recompra de acciones.

* GSK GSK.L dijo el lunes que la Agencia Europea de Medicamentos ha acordado considerar una solicitud de aprobación del medicamento para el asma Nucala del fabricante británico como un tratamiento adicional para la enfermedad pulmonar obstructiva crónica con un fenotipo eosinofílico. 

Cierro NAS

Buenos días ! Así van cerrando los mercados en Asia Pacífico APAC a la espera del crossover en Europa

Translate post

Buenos días.
Esperanzas de aranceles no tan duros. Apertura 24-3-2025 en video por Cárpatos
Comentarios en prensa sobre la posibilidad de que la Casa Blanca haya decidido ser más selectiva con los aranceles que entrarán en vigor el 2 de abril causan fuertes subidas en los futuros americanos en el nocturno. Además las condiciones siguen siendo favorables al rebote con una resistencia muy fuerte y nada fácil de pasar a la altura de la media de 200 del SP500 en 5750. Análisis a fondo de situación desde los puntos de vista técnico, fundamental y cuantitativo. Bolsas, economía y mercados. Pueden ver el video pinchando en el siguiente enlace
https://youtu.be/AAKrU_pB0mc
Un saludo!

Buenos días.
Reino Unido PMI Servicios Globales S&P Mar P: 53,2 (est 51,0; prev 51,0) – PMI manufacturero: 44,6 (est 47,2; prev 46,9) – PMI compuesto: 52,0 (est 50,5; prev 50,5)
PMI manufacturero HCOB de la Eurozona Mar P: 48,7 (est 48,2; prev 47,6) – PMI Servicios: 50,4 (est 51,1; prev 50,6) – PMI compuesto: 50,4 (est 50,7; prev 50,2)
Alemania PMI manufacturero HCOB marzo 2025 48,3 vs 47,0 exp. Pr 46,5. Servicios 50,2 vs 52,0 exp. Pr 51,1.
-El crecimiento alemán, impulsado por el repunte de la producción manufacturera -Primer aumento de la producción manufacturera casi dos años -Los datos de marzo muestran un enfriamiento de las presiones inflacionistas. -Las empresas de servicios registraron el menor aumento de los costes de los insumos y de los precios aplicados de los últimos cinco meses. – Décimo descenso mensual consecutivo del empleo en marzo.
La renta variable europea comienza mejor la nueva semana. Eurostoxx +0,8%. Alemania DAX +0,9% Francia CAC 40 +0,8% REINO UNIDO FTSE +0,5% España IBEX +0,9% Italia FTSE MIB +0,8%
China se reafirma en aplicar una política fiscal más proactiva en 2025. Dar prioridad al impulso del consumo interno Apoyar la expansión integral de la demanda interna Fomentará nuevas fuerzas productivas de calidad para sostener el crecimiento económico
SAP ha superado a Novo Nordisk como mayor empresa europea que cotiza en bolsa, con una capitalización bursátil de 313.500 millones de euros.
Para hoy, lo más destacado son los PMI de la zona euro, Reino Unido y EE.UU., y las intervenciones de Bailey del Banco de Inglaterra, Jones del Banco de la Reserva de Australia y Bostic y Barr de la Reserva Federal.
Las conversaciones entre Rusia y Estados Unidos en Arabia Saudí comenzarán a las 07:00 GMT/03:00 GMT, según informa TASS citando una fuente anónima.
Un tribunal turco detiene formalmente al alcalde de Estambul, Imamoglu, después de que los fiscales pidieran al tribunal que mantuviera a Imamoglu y a cuatro ayudantes en prisión a la espera de su juicio por cargos de terrorismo y corrupción.
Fuente: serenity-markets.com
Un saludo!

AOF - 24/03/2025 a las 11:17

Bayer (-7,6% a 22,25 euros) registró la mayor caída de los índices DAX40 y Eurostoxx 50 después de que un jurado del estado norteamericano de Georgia la condenara a pagar unos 2.100 millones de dólares a un demandante que aseguraba que el herbicida Roundup era la causa de su cáncer. Bayer anunció el sábado que apelaría la decisión, una de las más importantes en un caso relacionado con Roundup, adquirido como parte de la compra del grupo estadounidense Monsanto por 63.000 millones de dólares en 2018.

«No estamos de acuerdo con el veredicto del jurado, ya que contradice la evidencia científica y el consenso de los reguladores y sus evaluaciones científicas en todo el mundo», dijo Bayer en un comunicado en su sitio web. «Creemos que tenemos un caso sólido en la apelación para anular este veredicto y anular o reducir los daños excesivos e inconstitucionales».

Bayer recuerda que ha obtenido resultados favorables «en 17 de los últimos 25 juicios» y que «las indemnizaciones en los casos que han llegado a veredicto se han reducido en un 90% respecto a las cantidades inicialmente concedidas por el jurado».

El 26 de enero, Bayer fue condenada a indemnizar con 2 250 millones de dólares (2 070 millones de euros) a un hombre de Pensilvania que padecía un cáncer atribuido a la exposición al herbicida.

Al mismo tiempo, Bayer anunció el lunes el nombramiento del Dr. Mike Graham como Jefe de Investigación y Desarrollo (I+D) en su división de Ciencia de Cultivos, en sustitución del Dr. Robert Reiter, que se jubila tras 27 años en la empresa. Mike Graham dirige actualmente el equipo de fitomejoramiento y cuenta con una sólida experiencia en I+D y agricultura. 

 

José Luis Cava analiza el momento que atraviesan las bolsas y dibuja un escenario a partir del cual los mercados podrían volver a caer con fuerza. 

https://youtu.be/tDcyRhUFJfc

 

¿Cuándo se dará la siguiente caída importante de la bolsa? José Luis Cava explica que esperaba que los mínimos se hubieran hecho el pasado jueves por la liquidez. “El Gobierno de Estados Unidos no puede emitir más deuda pública hasta que le autoricen a incrementar el techo de deuda. Por lo tanto, el Tesoro dispone de una cantidad de dinero en la cuenta que tiene en la Fed. Ese dinero está fuera del sistema financiero, no ha entrado en el sistema financiero”.

Desde el mes de febrero, explica el experto, el saldo de esa cuenta se ha ido reduciendo en 400.000 millones, y ese dinero ha entrado en el sistema. “El ajuste neto nos hace pensar que han entrado 320.000 millones. Cuando uno ve que ha entrado una liquidez de esta dimensión, lo lógico es que las bolsas y el Bitcoin reaccionen con alzas y el dólar con descensos”. El dólar sí reaccionó con descensos, pero las bolsas no subieron y el Bitcoin tampoco.

En su opinión, la razón es porque una parte de la liquidez que entró en el sistema no fue a la bolsa, porque las instituciones financieras lo que hicieron fue invertirlo en repos inversos para cumplir las regulaciones financieras, y ese dinero salió del sistema. “Como tienen que cumplir esas obligaciones al 31 de marzo, ese dinero que podría haber ido a la bolsa y no fue, ahora está volviendo”.

El viernes en la apertura, coincidiendo con la expiración de los contratos de futuros y opciones, hubo una cancelación masiva de posiciones cortas en los mercados de futuros sobre el S&P 500. “Por lo tanto, el escenario que les dibujé día a día parece que se está confirmando, pero hay que seguirlo día a día”.

¿Qué puede pasar a partir de junio? El analista se centra fundamentalmente en la liquidez. “El gobierno de Estados Unidos no puede emitir deuda pública, luego tiene que seguir tirando del saldo que tiene el Tesoro en el sistema de la Reserva Federal para hacer frente a los pagos. Ese dinero va a seguir saliendo y va a entrar en el sistema financiero”.

No se van a quedar sin dinero, explica, ya que ahora en abril tendrán que pagar el IRPF los residentes en Estados Unidos, así como el impuesto sobre sociedades las empresas residentes en el país, y eso va a suponer una entrada de liquidez en el Tesoro. “Ese dinero se drena del sistema, pero vuelve porque el Tesoro no tiene dinero y va a gastarlo de forma inmediata”.

El experto, eso sí, cree que en agosto Trump se queda sin dinero. “Y en algún momento de agosto habrá que aprobar el incremento del límite de deuda. Cuando se apruebe, nos vamos a encontrar con que Donald Trump va a inundar los mercados con deuda pública y, al inundar los mercados con deuda pública, a la gente le entregan papelitos y sacan del sistema el dinero. La liquidez se desplomará y, en ese caso concreto, las bolsas y Bitcoin caerían”.

Pero expone un problema más: “si tú retiras dólares del sistema, faltarán dólares y entonces el dólar incluso podría apreciarse”. Por lo tanto, la primera conclusión a la que llega es que las bolsas pueden subir hasta el mes de junio, luego espera una parada y agosto será un mes “tormentoso, turbulento para los mercados financieros".

Si faltan dólares, ¿cómo los bancos centrales europeos se van a abastecer de dólares en un entorno en el que Trump está retirando masivamente dólares del sistema? “Hasta ahora, los bancos centrales europeos han obtenido financiación en dólares, cuando había problemas de liquidez, del sistema de la Reserva Federal”.

Y con esto, Cava se pregunta: si fuesen Donald Trump, ¿impedirían que llegasen esos dólares a los bancos centrales europeos porque le quitan los dólares que ustedes necesitan o lo utilizarían como palanca de negociación para forzar a los bancos centrales europeos a comprar deuda pública norteamericana?

Fuente.- Estrategias de Inversión

AOF - 24/03/2025 a las 14:08

Ford

La Administración Nacional de Seguridad del Tráfico en Carretera de EE.UU. (NHTSA) anunció el lunes que ha abierto una investigación preliminar sobre casi 1,3 millones de pickups Ford a raíz de los informes de reducciones de marcha inesperadas acompañadas de un bloqueo temporal de las ruedas traseras. La Oficina de Investigación de Defectos de la NHTSA, que ha recibido 138 quejas de consumidores, determinará la gravedad del posible problema y sus implicaciones para la seguridad.

Tesla

Se espera que Tesla suba en las operaciones previas a la comercialización en Wall Street después de que dijera el lunes que lanzaría su función de asistencia a la conducción autónoma en China tras obtener la aprobación para el software relacionado. Según Reuters, el anuncio se hizo a través de la cuenta de Weibo de la empresa dedicada a la atención al cliente, después de que los internautas chinos informaran de la suspensión del lanzamiento de una prueba gratuita del servicio de conducción autónoma completa (FSD) en China. 

AOF - 24/03/2025 a las 17:16

Tesla (+8,85% hasta 270,77 dólares) fue la mayor subida del S&P500 en Wall Street. El fabricante estadounidense de vehículos eléctricos se beneficia de las compras baratas después de ver caer su cotización desde máximos de diciembre de 2024 por encima de los 479 dólares. Ha sufrido las medidas comerciales anunciadas por Donald Trump y la amenaza de la competencia china en el mercado de vehículos eléctricos. El grupo también sufre desafección por el hecho de que su jefe, Elon Musk, sea miembro de la administración Trump: las rebajas de calificación de Tesla se multiplican.

Tesla dijo el lunes que quería lanzar su función de asistencia a la conducción autónoma en China tras obtener la autorización para el software correspondiente. Según Reuters, el anuncio se hizo a través de la cuenta de Weibo de la compañía dedicada a la atención al cliente, después de que los internautas chinos denunciaran la suspensión del lanzamiento de una prueba gratuita del servicio de conducción autónoma completa (FSD) en China.

Mientras tanto, el fabricante chino de automóviles BYD, líder mundial en la fabricación de vehículos eléctricos, ha anunciado hoy que prevé superar la barrera de los 100.000 millones de dólares en ventas en 2024, gracias al mercado chino, en el que es dominante. Con unos ingresos de 107.000 millones de dólares, ha vuelto a superar a Tesla, con unas ventas de 97.700 millones en el mismo periodo. 

Buenas tardes.
WSJ también dice que los aranceles será menos duros. Crónica de media sesión en video por Cárpatos 24-3-2025
Wall Street sigue descontando muy favorablemente las noticias de Bloomberg y del WSJ en el sentido de que la Casa Blanca sería menos dura de lo esperado con los aranceles del 2-4. Resumen breve a media sesión. Bolsas, economía y mercados. Pueden ver el video pinchando en el siguiente enlace:
https://youtu.be/o7EbL6OnRdg
Un saludo!

Buenas tardes.
Bloomberg: Cassava Technologies ha recurrido a Nvidia para construir la primera fábrica de inteligencia artificial en África. La empresa implementará la tecnología de computación avanzada y software de IA de Nvidia en sus centros de datos en Sudáfrica para junio de 2025, y luego en sus otras instalaciones en Egipto, Kenia, Marruecos y Nigeria, según un comunicado publicado en el sitio web de la compañía.
Tesla sube un 9.7%. Los titulares recientes incluyen: • Reuters: Tesla planea detener el software de prueba de asistencia al conductor en China antes de obtener aprobación oficial. • Financial Times: Las automotrices se apresuran a enviar autos antes de que entren en vigor los aranceles en abril.
Trump: Las empresas están volviendo a los EE.UU..
Con todas las noticias y ese arancel anunciado por Trump, el WTI sube un 1.68%
Amplia ganancias el SPX y en este momento está recuperando la media de 200 sesiones.
BoA afirma que «el gamma del SPX se ha mantenido aletargado y terminó el jueves en -0,1 billones de dólares (8º 1y %ile). De cara al futuro, la dirección del mercado es especialmente importante a partir de aquí. Un repunte de la renta variable podría catalizar una subida agresiva de la gamma del SPX. Entre bastidores, las opciones de 1 semana a 1 mes (especialmente el vencimiento del 31 de marzo) son el principal motor de la asimetría al alza del perfil gamma. En consecuencia, a medida que disminuye el plazo de vencimiento de esas opciones, la sensibilidad de la gamma a los movimientos alcistas sólo puede hacerse más pronunciada.»
Las expectativas de volatilidad se mantienen sorprendentemente planas para las próximas siete semanas. El hecho de que el mercado de opciones esté más centrado en el informe de empleo (Payrolls) que en el IPC o la reunión del FOMC sugiere un mayor enfoque en el crecimiento económico que en las decisiones de la Reserva Federal. Vía GS
Fuente: serenity-markets.com
Un saludo!

Buenas tardes.
Trump impone un arancel del 25% al comercio de petróleo de Venezuela, cita la infiltración criminal. Fija el incio para el 2 de abril.
La OPEP+ prevé aumentar la producción mensual de petróleo en mayo – Tres fuentes de la OPEP
Trump se reunirá con el gabinete de Musk hoy lunes.
S&P Global PMI: «Los datos de la encuesta indican que la economía creció a un ritmo anualizado del 1,9% en marzo y del 1,5% en el conjunto del trimestre».
PMI manufacturero global de EE.UU. S&P marzo P: 49,8 (est 51,8; prev 52,7) – PMI Servicios: 54,3 (est 51,0; prev 51,0) – PMI compuesto: 53,5 (est 51,3; prev 51,6)
Fuerte apertura del SPX hasta los 5745 puntos.
Hoy va a ser el lunes por la mañana de apertura más fuerte gap alcista para el S&P 500 $SPY desde el 17/10/22.
Fuente: serenity-markets.com
Un saludo!

Buenas tardes.
Llega el SP500 a la media de 200. Cierre en video por Cárpatos 24-3-2025
Momento clave desde el punto de vista técnico con el SP500 llegando a la media de 200 que es la resistencia clave. Es fundamental ver que pasa a su altura. Análisis a fondo desde los puntos de vista técnico, fundamental y cuantitativo. Bolsas, economía y mercados. Pueden ver el video pinchando en el siguiente enlace.
https://youtu.be/M9PGrt3PZ1E
Un saludo!

#Euribor 24/03/2025: 2,366

·