S.I.G.O. Dow Jones

DowJones : 2018-02-09

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      221         6,6%       vender
2018-02-09  KO.coca-cola-company        43,13       12         7,7%
2018-02-09  PG.procter&gamble           79,92       46         8,6%
2018-02-09  JNJ.johnson&johnson        129,53       22         9,1%
2018-02-09  AAPL.apple                 156,41       43        12,6%
2018-02-09  MCD.mcdonalds              160,80       80         9,1%    165,72 vta
2018-02-09  XOM.exxon-mobile            75,78       47        10,2%
2018-02-09  PFE.pfizer                  34,16        0        10,2%
2018-02-09  MSFT.microsoft              88,18      127        11,9%       vender
2018-02-09  MMM.3m-company             225,21       81         9,3%    231,87 vta
2018-02-09  HD.home-depot              184,12      101        11,2%       vender
2018-02-09  V.visa                     116,32      113        11,1%       vender
2018-02-09  DIS.wal-disney             103,09        7        11,2%
2018-02-09  UTX.united-tecnologies-c   125,03       49        10,1%
2018-02-09  WMT.wal-mart                99,37      128        10,9%       vender
2018-02-09  IBM.ibm                    149,51       20        10,9%
2018-02-09  CSCO.cisco-system           39,53       98        11,6%     39,64 vta
2018-02-09  JPM.jpmorgan-chase         110,04      118        12,2%       vender
2018-02-09  VZ.verizon-communication    49,88        4        11,5%
2018-02-09  MRK.merck                   54,87       47        11,4%
2018-02-09  UNH.united-health-group    220,96      114        11,8%       vender
2018-02-09  CVX.chevron-corporation    113,50       13        12,3%
2018-02-09  AXP.american-expres         91,72       64        10,8%     97,39 vta
2018-02-09  GE.general-electric         14,94      173        15,2%      comprar
2018-02-09  INTC.intel                  43,95       70        14,0%     46,47 vta
2018-02-09  STA.travelers-companies    137,08       62        10,1%
2018-02-09  BA.boeing-corporation      332,83      231        14,0%       vender
2018-02-09  GS.goldman-sachs           249,30       44        15,2%
2018-02-09  CAT.caterpillar            149,21      135        14,0%       vender
2018-02-09  NKE.nike                    65,49       43        14,5%
2018-02-09      MERCADO                             51         5,9%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 346970 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 201792
Liquidez = 145178  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -8633 = - 2,4% a 2018-02-09
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 3,5%
Correlación = 53%
Rotación.Cartera(Rot) = 10317 = 2,9%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   267 x   43,13   =  11516                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   120 x   79,92   =   9590                -  
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  129,53   =  10233                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  160,80   =  10452                -  
XOM - PETROLERA                  =   104 x   75,78   =   7881                -  
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   34,16   =   9428                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   88,18   =   8201                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  225,21   =   7657                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  184,12   =   8838                -  
V - BANCA                        =    64 x  116,32   =   7444                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  103,09   =  10206                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  125,03   =   8252                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   99,37   =   8248                -  
IBM - INFORMATICA                =    46 x  149,51   =   6877                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   39,53   =   9487                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   165 x   49,88   =   8230                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   54,87   =   9712                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  220,96   =   8176                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  113,50   =   7264                -  
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   532 x   14,94   =   7948   230 x  15,13 = 3480 = cpa
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   43,95   =   7120                -  
GS - BANCA                       =    28 x  249,30   =   6980                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  149,21   =   5372                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   65,49   =   6680                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-02-16

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-02-16  KO.coca-cola-company        44,98       14         7,7%
2018-02-16  PG.procter&gamble           82,60       27         8,6%
2018-02-16  JNJ.johnson&johnson        133,15       38         9,1%
2018-02-16  AAPL.apple                 172,43       91        13,0%    175,34 vta
2018-02-16  MCD.mcdonalds              157,79       65         9,3%    166,66 vta
2018-02-16  XOM.exxon-mobile            76,54       42        10,1%
2018-02-16  PFE.pfizer                  36,26       32        10,2%
2018-02-16  MSFT.microsoft              92,00      147        12,1%       vender
2018-02-16  MMM.3m-company             236,67      111         9,3%       vender
2018-02-16  HD.home-depot              186,97      110        11,1%       vender
2018-02-16  V.visa                     121,85      139        11,1%       vender
2018-02-16  DIS.wal-disney             106,53        9        11,1%
2018-02-16  UTX.united-tecnologies-c   129,26       66        10,2%    136,72 vta
2018-02-16  WMT.wal-mart               104,78      158        11,1%       vender
2018-02-16  IBM.ibm                    156,18        2        11,1%
2018-02-16  CSCO.cisco-system           44,33      161        12,1%       vender
2018-02-16  JPM.jpmorgan-chase         114,68      139        12,2%       vender
2018-02-16  VZ.verizon-communication    50,15        7        11,4%
2018-02-16  MRK.merck                   56,29       35        11,5%
2018-02-16  UNH.united-health-group    229,37      132        11,9%       vender
2018-02-16  CVX.chevron-corporation    112,14        7        12,2%
2018-02-16  AXP.american-expres         96,79       93        10,9%     97,99 vta
2018-02-16  GE.general-electric         15,05      168        15,0%      comprar
2018-02-16  INTC.intel                  45,56       86        14,2%     46,75 vta
2018-02-16  STA.travelers-companies    141,16       78        10,1%    146,20 vta
2018-02-16  BA.boeing-corporation      355,04      263        14,2%       vender
2018-02-16  GS.goldman-sachs           267,62       76        15,3%    280,28 vta
2018-02-16  CAT.caterpillar            156,29      153        14,3%       vender
2018-02-16  NKE.nike                    68,30       63        14,5%     73,32 vta
2018-02-16      MERCADO                             69         6,0%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 354274 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 212475
Liquidez = 141799  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -1329 = - 0,4% a 2018-02-16
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 3,6%
Correlación = 53%
Rotación.Cartera(Rot) = 13696 = 3,9%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   267 x   44,98   =  12010                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   120 x   82,60   =   9912    46 x  84,70 = 3896 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  133,15   =  10519                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  157,79   =  10256                -  
XOM - PETROLERA                  =   104 x   76,54   =   7960    50 x  80,78 = 4039 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   36,26   =  10008                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   92,00   =   8556                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  236,67   =   8047                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  186,97   =   8975                -  
V - BANCA                        =    64 x  121,85   =   7798                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  106,53   =  10546                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  129,26   =   8531                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x  104,78   =   8697                -  
IBM - INFORMATICA                =    46 x  156,18   =   7184    18 x 150,95 = 2717 = cpa
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   44,33   =  10639    52 x  46,39 = 2412 = vta
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   165 x   50,15   =   8275                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   56,29   =   9963                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  229,37   =   8487                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  112,14   =   7177    26 x 104,61 = 2720 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   15,05   =  11468                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   45,56   =   7381                -  
GS - BANCA                       =    28 x  267,62   =   7493                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  156,29   =   5626                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   68,30   =   6967                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-02-19

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-02-19  KO.coca-cola-company        44,98       14         7,7%
2018-02-19  PG.procter&gamble           82,60       27         8,6%
2018-02-19  JNJ.johnson&johnson        133,15       37         9,1%
2018-02-19  AAPL.apple                 172,43       91        13,0%    175,34 vta
2018-02-19  MCD.mcdonalds              157,79       65         9,3%    166,69 vta
2018-02-19  XOM.exxon-mobile            76,54       42        10,1%
2018-02-19  PFE.pfizer                  36,26       32        10,2%
2018-02-19  MSFT.microsoft              92,00      147        12,1%       vender
2018-02-19  MMM.3m-company             236,67      111         9,3%       vender
2018-02-19  HD.home-depot              186,97      110        11,1%       vender
2018-02-19  V.visa                     121,85      139        11,1%       vender
2018-02-19  DIS.wal-disney             106,53        9        11,2%
2018-02-19  UTX.united-tecnologies-c   129,26       66        10,2%    136,72 vta
2018-02-19  WMT.wal-mart               104,78      158        11,1%       vender
2018-02-19  IBM.ibm                    156,18        2        11,1%
2018-02-19  CSCO.cisco-system           44,33      161        12,1%       vender
2018-02-19  JPM.jpmorgan-chase         114,68      139        12,2%       vender
2018-02-19  VZ.verizon-communication    50,15        7        11,4%
2018-02-19  MRK.merck                   56,29       35        11,5%
2018-02-19  UNH.united-health-group    229,37      132        11,9%       vender
2018-02-19  CVX.chevron-corporation    112,14        7        12,2%
2018-02-19  AXP.american-expres         96,79       92        10,9%     98,00 vta
2018-02-19  GE.general-electric         15,05      168        15,0%      comprar
2018-02-19  INTC.intel                  45,56       86        14,2%     46,75 vta
2018-02-19  STA.travelers-companies    141,16       78        10,1%    146,20 vta
2018-02-19  BA.boeing-corporation      355,04      263        14,2%       vender
2018-02-19  GS.goldman-sachs           267,62       76        15,3%    280,28 vta
2018-02-19  CAT.caterpillar            156,29      153        14,3%       vender
2018-02-19  NKE.nike                    68,30       63        14,5%     73,31 vta
2018-02-19      MERCADO                             69         6,0%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 354311 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 220102
Liquidez = 134209  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -1292 = - 0,4% a 2018-02-19
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 3,7%
Correlación = 54%
Rotación.Cartera(Rot) = 21286 = 6,0%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   267 x   44,98   =  12010    60 x  43,01 = 2581 = cpa
PG - BIENES-CONSUMO              =   166 x   82,60   =  13712                -  
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  133,15   =  10519                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  157,79   =  10256                -  
XOM - PETROLERA                  =   154 x   76,54   =  11787    30 x  72,42 = 2173 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   36,26   =  10008                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   92,00   =   8556                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  236,67   =   8047                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  186,97   =   8975                -  
V - BANCA                        =    64 x  121,85   =   7798                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  106,53   =  10546                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  129,26   =   8531                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x  104,78   =   8697                -  
IBM - INFORMATICA                =    46 x  156,18   =   7184    16 x 152,36 = 2438 = cpa
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   44,33   =  10639    52 x  46,39 = 2412 = vta
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   165 x   50,15   =   8275    54 x  47,05 = 2541 = cpa
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   56,29   =   9963                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  229,37   =   8487                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  112,14   =   7177    24 x 104,61 = 2511 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   15,05   =  11468                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   45,56   =   7381                -  
GS - BANCA                       =    28 x  267,62   =   7493                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  156,29   =   5626                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   68,30   =   6967                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-02-23

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-02-23  KO.coca-cola-company        44,04        0         7,9%
2018-02-23  PG.procter&gamble           81,05       37         8,7%
2018-02-23  JNJ.johnson&johnson        132,02       31         9,3%
2018-02-23  AAPL.apple                 175,50       98        13,0%    175,99 vta
2018-02-23  MCD.mcdonalds              163,06       84         9,3%    167,21 vta
2018-02-23  XOM.exxon-mobile            77,53       35        10,2%
2018-02-23  PFE.pfizer                  36,26       32        10,2%
2018-02-23  MSFT.microsoft              94,06      157        12,2%       vender
2018-02-23  MMM.3m-company             237,02      108         9,4%       vender
2018-02-23  HD.home-depot              188,35      110        11,2%       vender
2018-02-23  V.visa                     122,93      141        11,1%       vender
2018-02-23  DIS.wal-disney             107,25       13        11,2%
2018-02-23  UTX.united-tecnologies-c   133,15       81        10,5%    137,46 vta
2018-02-23  WMT.wal-mart                92,89       74        11,8%     97,21 vta
2018-02-23  IBM.ibm                    155,52        0        11,1%
2018-02-23  CSCO.cisco-system           44,00      152        12,2%       vender
2018-02-23  JPM.jpmorgan-chase         117,31      150        12,2%       vender
2018-02-23  VZ.verizon-communication    48,29       12        11,5%
2018-02-23  MRK.merck                   54,87       46        11,5%
2018-02-23  UNH.united-health-group    230,16      131        11,9%       vender
2018-02-23  CVX.chevron-corporation    112,59        9        12,3%
2018-02-23  AXP.american-expres         98,80      103        10,9%       vender
2018-02-23  GE.general-electric         14,49      176        15,2%      comprar
2018-02-23  INTC.intel                  47,73      107        14,5%       vender
2018-02-23  STA.travelers-companies    139,74       71        10,1%    146,56 vta
2018-02-23  BA.boeing-corporation      356,66      259        14,0%       vender
2018-02-23  GS.goldman-sachs           266,77       72        15,3%    281,34 vta
2018-02-23  CAT.caterpillar            162,41      171        14,5%       vender
2018-02-23  NKE.nike                    68,16       60        14,3%
2018-02-23      MERCADO                             68         6,1%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 353386 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 219177
Liquidez = 134209  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -2217 = - 0,6% a 2018-02-23
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 3,8%
Correlación = 54%
Rotación.Cartera(Rot) = 21286 = 6,0%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   267 x   44,04   =  11759    60 x  43,01 = 2581 = cpa
PG - BIENES-CONSUMO              =   166 x   81,05   =  13454    32 x  77,55 = 2482 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  132,02   =  10430                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  163,06   =  10599                -  
XOM - PETROLERA                  =   154 x   77,53   =  11940    30 x  72,42 = 2173 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   36,26   =  10008                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   94,06   =   8748                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  237,02   =   8059                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  188,35   =   9041                -  
V - BANCA                        =    64 x  122,93   =   7868                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  107,25   =  10618                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  133,15   =   8788                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   92,89   =   7710                -  
IBM - INFORMATICA                =    46 x  155,52   =   7154    16 x 152,36 = 2438 = cpa
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   44,00   =  10560    52 x  46,39 = 2412 = vta
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   165 x   48,29   =   7968    54 x  47,05 = 2541 = cpa
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   54,87   =   9712    38 x  52,27 = 1986 = cpa
UNH - SALUD                      =    37 x  230,16   =   8516                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  112,59   =   7206    24 x 104,61 = 2511 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   14,49   =  11041                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   47,73   =   7732                -  
GS - BANCA                       =    28 x  266,77   =   7470                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  162,41   =   5847                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   68,16   =   6952                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-03-01

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-03-01  KO.coca-cola-company        43,43        8         7,9%
2018-03-01  PG.procter&gamble           78,70       52         8,8%
2018-03-01  JNJ.johnson&johnson        127,28        9         9,3%
2018-03-01  AAPL.apple                 175,00       94        13,0%    176,86 vta
2018-03-01  MCD.mcdonalds              155,70       52         9,4%
2018-03-01  XOM.exxon-mobile            75,20       49        10,4%
2018-03-01  PFE.pfizer                  35,63       21        10,5%
2018-03-01  MSFT.microsoft              92,85      144        12,2%       vender
2018-03-01  MMM.3m-company             231,34       87         9,7%    236,01 vta
2018-03-01  HD.home-depot              179,64       78        11,4%    186,42 vta
2018-03-01  V.visa                     120,40      122        11,2%       vender
2018-03-01  DIS.wal-disney             102,57       10        11,6%
2018-03-01  UTX.united-tecnologies-c   130,30       65        10,8%    138,23 vta
2018-03-01  WMT.wal-mart                89,08       49        11,9%
2018-03-01  IBM.ibm                    153,81        6        11,2%
2018-03-01  CSCO.cisco-system           43,80      142        12,3%       vender
2018-03-01  JPM.jpmorgan-chase         113,43      123        12,3%       vender
2018-03-01  VZ.verizon-communication    47,96       15        11,6%
2018-03-01  MRK.merck                   53,70       54        11,8%
2018-03-01  UNH.united-health-group    224,45      110        12,1%       vender
2018-03-01  CVX.chevron-corporation    112,04        6        12,3%
2018-03-01  AXP.american-expres         95,14       76        11,2%     99,07 vta
2018-03-01  GE.general-electric         14,02      180        15,3%      comprar
2018-03-01  INTC.intel                  47,84      102        14,9%       vender
2018-03-01  STA.travelers-companies    138,97       65        10,2%    147,24 vta
2018-03-01  BA.boeing-corporation      349,69      235        14,2%       vender
2018-03-01  GS.goldman-sachs           256,78       51        15,6%
2018-03-01  CAT.caterpillar            150,23      115        14,9%       vender
2018-03-01  NKE.nike                    66,32       45        14,6%
2018-03-01      MERCADO                             51         6,4%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 347738 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 216110
Liquidez = 131628  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -7865 = - 2,2% a 2018-03-01
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 4,0%
Correlación = 55%
Rotación.Cartera(Rot) = 23867 = 6,7%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   43,43   =  14202                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   166 x   78,70   =  13064    32 x  77,85 = 2491 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  127,28   =  10055    20 x 125,35 = 2507 = cpa
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  155,70   =  10121                -  
XOM - PETROLERA                  =   154 x   75,20   =  11581    30 x  73,27 = 2198 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   35,63   =   9834                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   92,85   =   8635                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  231,34   =   7866                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  179,64   =   8623                -  
V - BANCA                        =    64 x  120,40   =   7706                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  102,57   =  10154                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  130,30   =   8600                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   89,08   =   7394                -  
IBM - INFORMATICA                =    46 x  153,81   =   7075    16 x 156,16 = 2499 = cpa
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   43,80   =  10512                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   165 x   47,96   =   7913    54 x  48,06 = 2595 = cpa
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   53,70   =   9505    38 x  52,37 = 1990 = cpa
UNH - SALUD                      =    37 x  224,45   =   8305                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  112,04   =   7171    24 x 108,60 = 2606 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   14,02   =  10683                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   47,84   =   7750                -  
GS - BANCA                       =    28 x  256,78   =   7190                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  150,23   =   5408                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   66,32   =   6765                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-03-02

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-03-02  KO.coca-cola-company        43,72        4         7,9%
2018-03-02  PG.procter&gamble           79,50       47         8,8%
2018-03-02  JNJ.johnson&johnson        128,82       16         9,3%
2018-03-02  AAPL.apple                 176,21       97        13,0%    177,01 vta
2018-03-02  MCD.mcdonalds              148,27       22         9,7%
2018-03-02  XOM.exxon-mobile            75,55       46        10,4%
2018-03-02  PFE.pfizer                  35,95       26        10,5%
2018-03-02  MSFT.microsoft              93,05      145        12,2%       vender
2018-03-02  MMM.3m-company             230,37       84         9,7%    236,11 vta
2018-03-02  HD.home-depot              178,46       74        11,4%    186,53 vta
2018-03-02  V.visa                     120,77      124        11,2%       vender
2018-03-02  DIS.wal-disney             102,99        8        11,5%
2018-03-02  UTX.united-tecnologies-c   129,94       63        10,8%    138,28 vta
2018-03-02  WMT.wal-mart                88,77       47        11,9%
2018-03-02  IBM.ibm                    154,49        3        11,2%
2018-03-02  CSCO.cisco-system           44,06      145        12,3%       vender
2018-03-02  JPM.jpmorgan-chase         113,32      122        12,3%       vender
2018-03-02  VZ.verizon-communication    48,26       12        11,6%
2018-03-02  MRK.merck                   54,36       48        11,8%
2018-03-02  UNH.united-health-group    225,19      112        12,1%       vender
2018-03-02  CVX.chevron-corporation    111,64        4        12,3%
2018-03-02  AXP.american-expres         95,60       78        11,2%     99,12 vta
2018-03-02  GE.general-electric         14,12      177        15,3%      comprar
2018-03-02  INTC.intel                  48,98      113        15,0%       vender
2018-03-02  STA.travelers-companies    137,88       60        10,2%
2018-03-02  BA.boeing-corporation      344,67      221        14,3%       vender
2018-03-02  GS.goldman-sachs           258,12       53        15,4%
2018-03-02  CAT.caterpillar            146,38       99        15,0%    146,74 vta
2018-03-02  NKE.nike                    65,89       42        14,6%
2018-03-02      MERCADO                             51         6,3%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 348084 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 221519
Liquidez = 126565  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -7519 = - 2,1% a 2018-03-02
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 4,0%
Correlación = 55%
Rotación.Cartera(Rot) = 28930 = 8,1%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   43,72   =  14296                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   166 x   79,50   =  13197    32 x  77,85 = 2491 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  128,82   =  10177    20 x 125,35 = 2507 = cpa
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  148,27   =   9638    18 x 139,99 = 2520 = cpa
XOM - PETROLERA                  =   154 x   75,55   =  11635    30 x  73,27 = 2198 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   35,95   =   9922                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   93,05   =   8654                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  230,37   =   7833                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  178,46   =   8566                -  
V - BANCA                        =    64 x  120,77   =   7729                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  102,99   =  10196                -  
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  129,94   =   8576                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   88,77   =   7368                -  
IBM - INFORMATICA                =    62 x  154,49   =   9578                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   44,06   =  10574                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   48,26   =  10569                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   54,36   =   9622    38 x  52,37 = 1990 = cpa
UNH - SALUD                      =    37 x  225,19   =   8332                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  111,64   =   7145    24 x 108,60 = 2606 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   14,12   =  10759                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   48,98   =   7935                -  
GS - BANCA                       =    28 x  258,12   =   7227                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  146,38   =   5270                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   65,89   =   6721                -  
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FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
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© MRNCP379420

DowJones : 2018-03-16

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      110         6,6%       vender
2018-03-16  KO.coca-cola-company        43,46        8         8,0%
2018-03-16  PG.procter&gamble           78,97       49         8,8%
2018-03-16  JNJ.johnson&johnson        133,07       32         9,5%
2018-03-16  AAPL.apple                 178,02       99        12,9%    178,44 vta
2018-03-16  MCD.mcdonalds              162,36       71         9,8%    170,06 vta
2018-03-16  XOM.exxon-mobile            75,12       46        10,5%
2018-03-16  PFE.pfizer                  36,78       37        10,5%
2018-03-16  MSFT.microsoft              94,60      146        12,1%       vender
2018-03-16  MMM.3m-company             237,22       96         9,8%    238,58 vta
2018-03-16  HD.home-depot              178,96       71        11,4%    188,05 vta
2018-03-16  V.visa                     124,53      136        11,2%       vender
2018-03-16  DIS.wal-disney             102,87        8        11,5%
2018-03-16  UTX.united-tecnologies-c   128,33       52        10,8%
2018-03-16  WMT.wal-mart                89,17       47        11,9%
2018-03-16  IBM.ibm                    160,26       15        11,4%
2018-03-16  CSCO.cisco-system           45,01      151        12,2%       vender
2018-03-16  JPM.jpmorgan-chase         115,44      127        12,2%       vender
2018-03-16  VZ.verizon-communication    48,56        9        11,4%
2018-03-16  MRK.merck                   55,67       36        11,5%
2018-03-16  UNH.united-health-group    227,86      111        12,2%       vender
2018-03-16  CVX.chevron-corporation    115,00       18        12,3%
2018-03-16  AXP.american-expres         95,61       73        11,5%    100,19 vta
2018-03-16  GE.general-electric         14,31      165        15,7%      comprar
2018-03-16  INTC.intel                  51,17      126        15,2%       vender
2018-03-16  STA.travelers-companies    141,32       71        10,4%    148,29 vta
2018-03-16  BA.boeing-corporation      330,47      174        14,5%       vender
2018-03-16  GS.goldman-sachs           267,60       66        15,6%    286,12 vta
2018-03-16  CAT.caterpillar            156,46      122        15,4%       vender
2018-03-16  NKE.nike                    65,91       40        14,5%
2018-03-16      MERCADO                             56         6,4%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 352209 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 225644
Liquidez = 126565  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -3394 = - 1,0% a 2018-03-16
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 4,1%
Correlación = 55%
Rotación.Cartera(Rot) = 28930 = 8,1%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   43,46   =  14211    59 x  41,39 = 2442 = cpa
PG - BIENES-CONSUMO              =   166 x   78,97   =  13109    32 x  77,85 = 2491 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  133,07   =  10513    20 x 125,35 = 2507 = cpa
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  162,36   =  10553                -  
XOM - PETROLERA                  =   154 x   75,12   =  11568    30 x  73,27 = 2198 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   36,78   =  10151                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   94,60   =   8798                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  237,22   =   8065                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  178,96   =   8590                -  
V - BANCA                        =    64 x  124,53   =   7970                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  102,87   =  10184    22 x  96,86 = 2131 = cpa
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  128,33   =   8470                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   89,17   =   7401                -  
IBM - INFORMATICA                =    62 x  160,26   =   9936                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   45,01   =  10802                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   48,56   =  10635                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   55,67   =   9854    38 x  52,37 = 1990 = cpa
UNH - SALUD                      =    37 x  227,86   =   8431                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  115,00   =   7360    24 x 108,60 = 2606 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   14,31   =  10904                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   51,17   =   8290                -  
GS - BANCA                       =    28 x  267,60   =   7493                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  156,46   =   5633                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   65,91   =   6723                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10.9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
______________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2018-03-21

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2017-10-09  djind.DOW-JONES          22761,07      109         6,6%       vender
2018-03-21  KO.coca-cola-company        43,00       14         7,9%
2018-03-21  PG.procter&gamble           77,04       61         8,8%
2018-03-21  JNJ.johnson&johnson        131,19       23         9,5%
2018-03-21  AAPL.apple                 171,27       75        12,9%    179,06 vta
2018-03-21  MCD.mcdonalds              158,66       56         9,8%
2018-03-21  XOM.exxon-mobile            75,04       46        10,5%
2018-03-21  PFE.pfizer                  36,27       29        10,5%
2018-03-21  MSFT.microsoft              92,48      129        12,1%       vender
2018-03-21  MMM.3m-company             234,14       86         9,8%    239,24 vta
2018-03-21  HD.home-depot              178,02       67        11,4%    188,35 vta
2018-03-21  V.visa                     123,22      126        11,2%       vender
2018-03-21  DIS.wal-disney             101,82       13        11,5%
2018-03-21  UTX.united-tecnologies-c   127,00       46        10,8%
2018-03-21  WMT.wal-mart                88,18       40        11,9%
2018-03-21  IBM.ibm                    156,69        3        11,4%
2018-03-21  CSCO.cisco-system           44,31      139        12,2%       vender
2018-03-21  JPM.jpmorgan-chase         114,74      121        12,2%       vender
2018-03-21  VZ.verizon-communication    47,28       21        11,4%
2018-03-21  MRK.merck                   54,69       44        11,5%
2018-03-21  UNH.united-health-group    222,82       95        12,2%    224,62 vta
2018-03-21  CVX.chevron-corporation    117,04       26        12,5%
2018-03-21  AXP.american-expres         94,74       67        11,4%    100,31 vta
2018-03-21  GE.general-electric         13,88      169        16,0%      comprar
2018-03-21  INTC.intel                  51,56      128        15,0%       vender
2018-03-21  STA.travelers-companies    141,10       69        10,4%    148,55 vta
2018-03-21  BA.boeing-corporation      337,10      183        14,5%       vender
2018-03-21  GS.goldman-sachs           261,85       55        15,4%
2018-03-21  CAT.caterpillar            155,80      115        15,7%       vender
2018-03-21  NKE.nike                    66,35       43        14,5%
2018-03-21      MERCADO                             49         6,4%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 355603
Patrimonio.Actual = 349162 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 225088
Liquidez = 124074  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = -6441 = - 1,8% a 2018-03-21
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 4,1%
Correlación = 55%
Rotación.Cartera(Rot) = 31421 = 8,8%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   43,00   =  14061    59 x  41,39 = 2442 = cpa
PG - BIENES-CONSUMO              =   198 x   77,04   =  15254    25 x  72,79 = 1820 = cpa
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    79 x  131,19   =  10364    20 x 125,35 = 2507 = cpa
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  158,66   =  10313                -  
XOM - PETROLERA                  =   154 x   75,04   =  11556    30 x  73,27 = 2198 = cpa
PFE - FARMACEUTICA               =   276 x   36,27   =  10011                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x   92,48   =   8601                -  
MMM - CONSUMO                    =    34 x  234,14   =   7961                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    48 x  178,02   =   8545                -  
V - BANCA                        =    64 x  123,22   =   7886                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =    99 x  101,82   =  10080    22 x  96,86 = 2131 = cpa
UTX - AEROSPACIAL                =    66 x  127,00   =   8382                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =    83 x   88,18   =   7319    30 x  82,80 = 2484 = cpa
IBM - INFORMATICA                =    62 x  156,69   =   9715    16 x 147,33 = 2357 = cpa
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   44,31   =  10634                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   47,28   =  10354    42 x  45,08 = 1893 = cpa
MRK - FARMACEUTICA               =   177 x   54,69   =   9680    38 x  52,37 = 1990 = cpa
UNH - SALUD                      =    37 x  222,82   =   8244                -  
CVX - PETROLERA                  =    64 x  117,04   =   7491    24 x 108,60 = 2606 = cpa
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   762 x   13,88   =  10577                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   51,56   =   8353                -  
GS - BANCA                       =    28 x  261,85   =   7332                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    36 x  155,80   =   5609                -  
NKE - TEXTIL                     =   102 x   66,35   =   6768                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      24719
 2019    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       9,3%   4,8%        10,9%   7,8%
         RATIO.Reta/Vola =     1,9                 1,4 
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